布杰诺夫斯基：根据近期估值指标，它是软件领域最昂贵的股票之一。但是从目前的成长速度来看，产品收入在第二季度增长了67% 。我看到了Snowflake提供给客户的价值，以及它在客户群和客户中的势头，我看到了一个极其巨大的机会。
Snowflake有能力将数据转化为有意义的洞察力，这是其它公司所没有的。当然，在经济放缓的情况下，它的客户将运行更少的项目，消耗更少的计算资源。但这更多是与当前经济形势有关，而非长期潜力。
问：其他云股票也有吸引力吗？
布杰诺夫斯基：从历史上看，企业软件投资面临的挑战之一是，在一个快速创新的时期，很难找到具有持久性的公司。我们寻找那些在第六年、第七年或第八年仍具有竞争优势的公司。这一直很困难，因为新技术往往会超越旧技术，这使现有技术难以实现。三个我们喜欢的是Datadog（DDOG），Cloudflare（NET）和 HashiCorp（HCP）。像Snowflake一样，所有这些股票都在2022年遭受重创，下跌幅度最高时损失超过60%。Datadog提供可观测性软件，帮助客户监视和修复他们的基础设施。这是一个拥挤的市场，即使在最近的下滑之后，股价仍然很高。
是的，Datadog有竞争对手，但是他们中的大多数都不是在云中诞生的，而且作为一个“云原住民”意义重大。另一个因素是Datadog新产品创新的步伐。Cloudflare也是一样。如果你向客户提供不断扩大的产品套件，你就可以向他们销售更多的软件，他们可以与更少供应商合作。
问：Cloudflare最初是一个内容发布网络，为什么你看到了更大的发展潜力？
布杰诺夫斯基：没错，它们最初是一个 \CDN，但后来发展成为一个更伟大的东西，它增加了防火墙和虚拟专用网(VPN) ，保护免受DDoS (分布式拒绝服务攻击)攻击，提供入侵预防等等。它们已经将原本用于数据中心的工具转移到了云端。
问：你为什么喜欢HashiCorp公司？
布杰诺夫斯基：它提供了一些工具，使全球2000强公司更容易将计算资源迁移到云上。HashiCorp帮助客户保护、连接和运行它们最重要的应用程序。它有一个免费增值模式: 它免费提供软件的入门级版本，并将越来越多的=用户转化为付费用户。
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