把一个资金炒作说的这么好听,是真不懂还是装不懂???
自媒体天天的这么掩耳盗铃。
今日$蓝帆医疗(SZ002382)$ 强势涨停,引发配售抢权行情。截至今日收盘,蓝帆医疗总市值为189.4亿元,滚动市盈率为35倍,今年累计涨幅为63%。
蓝帆医疗值得投资吗?
@饕餮海@离市场最近的兔子@投资可转债@鲨鱼投资者@菩老可转债策略研究
我就很好奇,第一蓝帆做防护服手套起家的,欠那么多钱收购柏盛,到现在还在痛苦消化,又来33.4亿继续搞收购,真的靠谱吗?第二从财报上看我认为蓝帆这么个玩法,未来5年财报都将惨不忍睹,可转债的收益真的可保障吗?第三现在钱那么便宜,怎么确定蓝帆不会借现在的钱堵过去的窟窿,要知道过去的窟窿还没堵上,趁着资金成本低,不填,还要在收购一些新窟窿,这种逻辑合理吗?
2017年以前蓝帆医疗与英科医疗一样,以生产防护手套为主,2018年5月收购柏盛国际后,进心脏介入器械入领域,2019年,防护手套与心脏介入业务各占一半。
而英科医疗2019年超过了蓝帆医疗的防护手套业务,受益于新冠疫情,2020年1季度业绩爆发性增长281.72%。
乐普医疗一直专注于心脏介入领域,成为国内行业老大,受新冠疫情影响,2020年1季度业绩下降 34.13%。
蓝帆医疗在疫情影响下,防护手套利润上涨,心脏加入利润下降,综合起来就是2020年1季度业绩增长50.73%。
从估值来说
当前乐普医疗静态估值PE:44.49倍,成长性估值PEG:1.48。
当前英科医疗静态估值PE:57.15倍,成长性估值PEG:0.75。
当前蓝帆医疗静态估值PE:32.21倍,成长性估值PEG:0.84。
考虑到蓝帆医疗的双主业业务都不是龙头地位,估值相应较低,也是合理的。
是否抢权看个人的风险承受能力。
至于商誉,只要收购的资产的业绩能有预期收益,就不存在商誉减值风险。
个人观点,仅供参考!
看好
1、蓝帆医疗主要经营医疗器具,手套、防护器具等,不容易暴雷
2、蓝帆稳扎稳打,虽然不是创新药那么暴利,但是主业基本没什么大问题
3、估值不高,现在才30倍左右,相对于医药动辄几百倍市盈率安全性很高
2017年以前蓝帆医疗与英科医疗一样,以生产防护手套为主,2018年5月收购柏盛国际后,进心脏介入器械入领域,2019年,防护手套与心脏介入业务各占一半。
而英科医疗2019年超过了蓝帆医疗的防护手套业务,受益于新冠疫情,2020年1季度业绩爆发性增长281.72%。
乐普医疗一直专注于心脏介入领域,成为国内行业老大,受新冠疫情影响,2020年1季度业绩下降 34.13%。
蓝帆医疗在疫情影响下,防护手套利润上涨,心脏加入利润下降,综合起来就是2020年1季度业绩增长50.73%。
从估值来说
当前乐普医疗静态估值PE:44.49倍,成长性估值PEG:1.48。
当前英科医疗静态估值PE:57.15倍,成长性估值PEG:0.75。
当前蓝帆医疗静态估值PE:32.21倍,成长性估值PEG:0.84。
考虑到蓝帆医疗的双主业业务都不是龙头地位,估值相应较低,也是合理的。
是否抢权看个人的风险承受能力。
至于商誉,只要收购的资产的业绩能有预期收益,就不存在商誉减值风险。
个人观点,仅供参考!