大象于无形 的讨论

发布于: 雪球回复:6喜欢:2
绿城服务中期业绩其实不错,错的是投资者预期太高了(估值偏高),物业商业模式本身就很一般,微薄的的利润,巨大的人力成本,好处是行业还有增量,粘性比较高,还是可以看看。
绿城服务的企业文化在物业里面还是不错的,与万科物业伯仲之间,以客户满意度第一。不过CEO说什么500亿的话,就有点不务正业了,以收入规模做考量目标不妥,君不见恒大融创的下场。企业还是本分为主(物业公司的本分是为业主服务,客户满意度可以从物业收缴率和续约率体现),其他的民企物业公司企业文化更不行,90%都是短期利益为导向。

热门回复

2022-08-29 11:35

绿服这种低毛利、高服务质量的物业公司护城河还是很深的 外拓方面前几年抢项目成本高,现在其它地产纷纷暴雷,增长空间还是不小的

乍一看觉得不错 不过有多少人需要这种高费用的物业

[很赞]

2022-08-29 12:00

关键不低估

绿城服务的估值要是再降一降,就更好了。

深以为然。
物业低毛利低净利是正常的,买它的主要逻辑,一是靠谱的可持续的增长,二是低估。