说的很好，对政策的研究比较清晰，学习了~
阿笑笑嘻嘻嘻
- 关注:789
- 粉丝:1655
- 自选:41
- 组合:1
他的全部讨论
回复@白日何短: 我理解的是巨化//@白日何短:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:有人说这次临时微调是巨化发起的，也有人说是永和发起的。如果是巨化发起的，那么这次政策微调大概率是对行业的利好，背后的逻辑就如笑总所分析的。
回复@幻想郑: 有他的特殊性，刚好在新能源那个时候。不好判断。//@幻想郑:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:金石上市以来给的估值一直很高，比锂这些高的很，也许是市场对管理层的认可，也许是对氟未来的预期。转换九月就会开始，不一定就是用134或125.也许是不限品种的，只限比例。
回复@幻想郑: 确实，这个从之前的各种矿来看给的估值一直比较低，而且萤石矿也不存在特别大的利润爆发的情况。市场是这么认为的，也许市场不一定对，但是这个观念很难改变。//@幻想郑:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:谢谢
回复@幻想郑: 我个人理解资源给的估值会比较低。//@幻想郑:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:写的很好。论坛帖子那么多，是唯一聊到巨化的整个业务板块。转换是为了保供不是为了打压与对高端氟未来预期这点认可。有几点我不知道说的对不对：巨化前几年的业绩峰值，制冷剂处于亏损状态，也就是利润大部分来源于基...
回复@archer33: 这个问题我里面写了，你的自己思考，明年会不会发。如果制冷剂企业内部进行了调节也完美的让上下游企业安全生产了。那不是很好吗？明年还发什么发呢//@archer33:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:那笑总，现在讨论的是临时性政策，那年底是不是还要讨论明年的执行政策，包含65发不发，发多少。
回复@Jarvis-500: 是的//@Jarvis-500:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:笑总，请教下，临时性措施的意思是不管今年怎么改，明年重新刷新归零，以最初的配额为基数申请转吗。
回复@鲨鱼甜椒: 制冷剂可以从国内出口，就变成外贸配额了//@鲨鱼甜椒:回复@琥珀川:有个问题请教下，空调厂外移，那制冷剂不还是得从国内采购吗？毕竟配额都在国内企业，内需减少，外需加大，那总需求量不是没有变化吗
回复@过去与未来砥砺前行: 我觉得是这样的，125或者134转到32，会让125和134加快上涨的，总体这两个会拉动均价的上涨，但是32，也不会跌，只是涨的可能会慢，但是也不确定啊，这个没发生所以也不知道。关于空调厂其实可以有各种办法可以让制冷剂不缺的。就比如国外厂，那就用的外贸配额也可以的。...
回复@LiNuo9: 这个不是主要原因，从国家方案可以看出，29年国家不能销售410的空调在国内。这个也许是主要原因。空调厂的战略变化//@LiNuo9:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:因为410贵，32便宜，一下子就都用32去了。如果32价格涨到410以上。会有部分企业考虑成本，用回410的
回复@高雅的股票钢铁侠: 其实今年总体的32使用是23年底库存加配额量。然后现在确实都缺了，确实说明32比我们想的还要缺很多，这个也是去年没有预计到的//@高雅的股票钢铁侠:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:估计所有人都低估了r32的缺口了， 明年r22消减6.9w吨的需求，可能都会转化成r32的需求.
回复@Knight0485: 基础化工如果持续亏钱是可以停车的，市场会调节的，不用这么悲观。//@Knight0485:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:个人看法，基础化工可能过于乐观，未来几年经济下行，基础化工亏损额有一定可能持续加重亏损，制冷剂后续价格涨幅和速度可能低于预期。千亿营收，百亿利润难度加大。我自己下调...
回复@吾非子鱼: 你说的对的，我只是从年化利润的角度看，而不是24年的利润。未来的利润我个人觉得是会持续增长的。这个就是见仁见智了。//@吾非子鱼:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:23年是化工周期底部。持有巨化对配额逻辑的坚守，还是成功的。我只是从自己角度和你探讨这波下跌的看法。如果从未来公司利润和...
回复@KAKAKAKALA: 其实这次的政策微调，2方面一方面是为了保供，一方面是为了明年做得准备。这个看自己怎么理解了，这里面是有这个内容的。领悟领悟。//@KAKAKAKALA:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:嗯，我觉得一方面减弱大家对涨价速度和上限的预期，没毛病；一方面是担心明年又出现类似的比例切换，政策不延续...
回复@拉拉王8298: 担心是都可以理解的，就是这个125转也不是无限可以转的，10,20.25本质都是一样的，就是保证空调的生产。那么会加速125的上涨，对于125，我觉得明年也许是会很好的，因为410是在22和32的中间，他的维修时代，会比32更加快。//@拉拉王8298:回复@厚积薄发001:我有一点担心，如果按照...
回复@吾非子鱼: 你说的也没问题，但是呢，这个利润不能看24年，24年1季度是3亿的利润，明显是刚开始偏低的状态，我们假设3季度进入一个正常的营业利润周期开始，比如有个7-10亿的区间，那么他的年化利润就不是20亿了。而且我的理解也说了，应该分开来看，基础胡工和制冷剂市值加起来才是巨化的整体...
回复@KAKAKAKALA: 价格也许会慢慢上涨，但是就好比量上来了，弥补来这个部分的价格，但是原则是价格必须一直上涨，这样就没问题//@KAKAKAKALA:回复@阿笑笑嘻嘻嘻:我觉得还是市场担心按照20%比例（总配额作为基数而不是内贸配额）后，对主力品种32的价格压制。背后核心还是关于缺口的分歧，以及近期...