当一个股票仓位占比超过50%的时候,你就会被他绑架了。。
萧兄主要持有两个公司:复星国际和融创中国,按照他的说法“这一刻,没想到来的那么快,原以为除非发生金融危机,不然主要持有这两家公司比较难跌破止损线。毕竟一家pe为3,一家pe为7”。
我查了一下融创中国现在的动态市盈率为1.43,市值区区639亿。
这位投资14年的老股民。投资生涯,始于柳工和华兰生物,精于格力电器,生涯中期闯入港股天地,投资恒大地产迎来巅峰,寄希望于复星国际名扬天下,生涯末期不堪生活所累,迫切期待东山再起,投机国联水产,新东方感受切肤之痛,最终倒在融创中国之下。
我为什么连续两天说到杠杆,就是因为我见过太多人败在这个上面了,我还想让大家认识到投资是一件非常凶险的事情,必须谨慎、理性,容不得马虎。
我今年投资十一年,前面七年不提也罢,纯散户在市场晃悠。2017年经历了人生的一次破产,对我打击非常打,也算深度影响了我的人生吧,我的投资思维和模式也不例外。
2018年年初开始认真做股票,当初就是拿了3万元来做的,整个2018年非常艰难,感觉买什么都是亏损,没什么道理可言,就是跌,在毛衣占的影响下,很多人觉得沪指要跌破2000点。我2018年在十月后实在受不了,开始做投机,竟然业绩还不错,当年亏了0.67%。
2019年运气比较好,前面五个月,加上杠杆,我大概赚了6倍。然后我老婆眼红了,就把她的钱给我一起做,凑活了50万,开了港股通。我从四大天王:五粮液、格力、海螺水泥和华东医药陆陆续续撤退,开始买进中国平安。
买进中国平安后我也一度非常犹豫,就卖了,后来又买,前前后后有七次,这就是我说的我在平安上面的七出。这个过程中我对保险业的认识逐步加深,通过研究这样一个复杂的公司,也掌握了企业研究、行业分析的基本方法。后面就是买买买了,再也没卖过。
可惜,当初因为账户整合和退出杠杆的原因,2019年的收益已经搞不清了。
2020年算是倒霉的开始,我在中国平安上面逐步加大投资,但是股价很不理想,我最高在91加过仓,所幸当时手里没钱,加的不多,不然现在更难受。整个2020年收益为16%,这个业绩非常惨淡,因为中国平安,我把自己最擅长的消费股一波完全错过了。
2020年10月23日我把其中一个账户的市值100万为起点,做了一个实盘,后面业绩还不错,21年三四月份到了117万多。
这两年的投资中,我除了中国平安,还在很多股票上面,典型的长江电力做个三次T,估计盈利40%左右,中国太保完全做了一个大T,盈利也是三四十,中国电信也是三十多,华能水电赚了一波,华侨城赚了近50%,在融创上面27买的,33卖了。当时是因为比较了万科和融创的中报,感觉万科的业绩实在,融创的业绩水分太大,平衡后差不多,就换了万科,没想到竟然躲过了融创的一劫。
当然,现在万科从35跌到19快多,也是很惨,但是好歹企业经营还算稳定,融创是有风险的,尽管这个风险后面可能不会发生。但是我们做投资,不能因为没发生就认为没有这种风险。
我成功做了很多T,但是都是小仓位,我的大仓位在中国平安,而且其他小票赚的钱都加在上面了,可把我亏惨了。
从这个意义上讲,我其实也已经暴雷了。我的市值最开始就是3万,经过操作和不断追加投资,最高点到了200万左右,本来是打算拿出来买房的,现在看已经不指望了。
最近很多人说,大富翁,你怎么不加仓了?我不是不加,是没钱了。我现在得从0开始攒首付,尽管手里有一些钱,但是真的不能再加仓了。现在的计划是两年攒够一套二线城市的首付,可能会离开上海,这都是自己投资不顺必须承受的代价。
这笔钱后面可能在相当长时间内都要留在股市了,也有可能永远不会再拿出来了。我老婆对我说,我们的200万没了。
要说我比这位萧兄强点的地方,那就是我确认我投资的公司所在行业前景光明,企业竞争力强大,估值够低,分红能接受。我现在一年分红大概就是7万左右,后面还会递增,这就是我投资的底气了。7万在二线城市也算一个普通工薪族的收入了。
如果我投资的200万是银行股,那么一年分红就有12万左右了,换个二线城市,就舒服了,可惜当初买的点位高了点,当然,现在保险股的估值已经比银行更低了。真是难以置信。
这位萧兄最后总结了自己的十大经验,这里一并分享。
1,成功的时候尽量控制膨胀,即便控制不住也不能忘了风险。
2,投资切记杠杆,尽可能避免亏损。不亏永远比盈利重要。
3,自信的人通常选择保守的路径。
4,明白生命中什么是最重要的,并且将他摆在重要的位置。
5,避免在无关紧要的事情上浪费时间。
6,止损和止盈的效果是一样的,但是前者更考验人性,投资很大程度是克服人性。
7,永远不抱侥幸心理,不能被处境左右了思想。
8,正确的运用概率很重要,但是错误的计算概率很致命。
9,花同样的时间,系统性的学识远比碎片花的知识有用。
10,人多的地方不要去。
啰啰嗦嗦说了这么多,最后回归主题,今天大盘大跌1.34%,锂行业大跌,据说可能的原因是监管要对基金“盲盒”动手了。
监管部门对部分风格发生偏离的基金产品进行了重点关注。相关基金经理也对基金产品的持仓进行了调整。特别是一些行业主题基金,去年一窝蜂买白酒,今年抱团买新能源。
此前监管层明确指出,“希望广大基金机构自觉坚持客户利益至上,敬畏投资者,在为客户创造最大价值的同时实现公司的成长壮大”。
同时,监管层提出基金行业要“要讲情怀,塑造可信赖、受尊敬的行业形象。‘受人之托、代客理财’是基金业的基本定位。履行信义义务、坚守契约精神是发展之基、立业之本。”
现在既然因为不可抗力因素必须调仓,那就是一个“谁跑得快”的游戏了,今年资金饥不择食买进白酒和养猪企业可能就是被动的选择。不过这两个行业,一个估值依然高悬,一个周期拐点看不到,都不是好的标的,后面震荡大概率会继续。
说到监管层这个有力的举措,我心里是麻木的。因为这个情况我自己在去年就举报了一次,我们还有一个群,群里很多人都举报过,有的人还举报过很多次,但是一直都没有反馈,这么明显的违规操作,这都过了一年多了才出来措施。而且这种措施也是不痛不痒的,也没点名,也没惩罚,属于“罚酒三杯,下不为例”的样子。
反正这个市场就是这样,有高智商的,有机器模型的,有时候监管很严厉,有时候糊里糊涂的,有时候市场对风险很敏感,有时候很麻木,要想在市场中长期活下来。那可真的要想想怎么做才行。
我的微信公众号:股海沉思,欢迎关注,一起聊投资。 @今日话题 @雪球达人秀 $格力电器(SZ000651)$ $万科A(SZ000002)$ $中国平安(SH601318)$ #锂电光伏芯片三剑客集体回调#
当一个股票仓位占比超过50%的时候,你就会被他绑架了。。
尘归尘土归土,到头来一场空!说的好听点叫投资,其实跟赌博没什么区别!
算黎明前的黑暗吧,没加杆杠早晚能熬过去,淡定啊
今年看到了股市的风险,以及太多价值投资者的失落和无奈。资本市场其实本来如此,充满风险才是股市的本来面目。所以我大多数资金都是定投指数基金,长期来看收益平平,但是可以跑赢通胀。小部分资金买股票,就当是冒险吧。杠杆是永远都不能加的,每年都有投资者失败上天台,假如不加杠杆绝不会走上绝路。
个人认为操作逻辑仍然不清楚,重仓一只股票和做T都是高风险,明年能不能坚持下来很难讲,真正的麻烦明年才要来
富翁兄,你的优势在于有源源不断且比较大的现金流!这点是很多人都达不到的
兄弟说一句题外话,老哥您买股票的出发点就错了,真的错了!!!不以股息回报为目的的投资都是耍流氓的价值投资,买股票就是做生意,不给你分红你买的干嘛???即使这个公司能让你成为比尔盖茨一类的首富,但前提是你能坚持到那一天,不被饿死!!!股息,才是最重要的,别的,都是次要的!按照目前你的经历来说,其实你已经有点膨胀了,前期通过分析+运气+杠杆挣来的钱,这次被不守纪律的实力给输了回去,很可惜!!!以前,你是军人,军人最重要的是守纪律,而你却没有,加仓梯度配置太紧密,没有回旋余地,股票分散不够,没有战略纵深,试问,如果你是军长,你认为你这样指挥你的兵打仗能赢吗?老哥,之前就提醒过你,你对企业的分析很到位也很专业,但你在仓位管理方面确实太差太差,希望兄弟我的提醒能够给你带来改变
今年最大的教训是分散投资,独立思考!多买ETF少个股!
要么楼上楼,要么楼下搬砖头!成功的,就是一代股神!