03-16 10:19
虽然本文在理论基础上展示了我们的研究结果,但OSAM自2004年以来一直采用具有类似主题和构建方法的小盘价值策略,并实现了相当的超额回报水平。O'Shaughnessy Small Cap Value 是一种实时策略,通过财务实力、盈利质量、盈利增长和动量的组合来剔除不良股票,然后选择具有最佳价值综合得分的集中投资组合。自成立以来,该策略已产生超过罗素2000®价值指数5.5%的超额回报,这与我们在研究中看到的预期表现一致。
很好的分享,就是这几个具体用什么因子人家没有敞开说,还得琢磨。。。
我现在在跑一个微盘中筛选股息、roe的策略,跟他这个类似,回测收益率还可以,比万得微盘是差一些,但是回撤稍微小一些。