甘肃电投现在市值仅相当于未来平均自由现金流的3倍出头,仅从现金流的角度看可能是两市最低估的股票之一。对比一下,长江电力的这个比值是10倍以上,即使黔源电力也是接近5倍。另外从事的是对管理即技术研发要求最小的发电行业,而且国有控股,可以说暴雷的概率低于彩票中奖。因此本人将长期坚定持有。

现金流估值的最根本逻辑在于:一个企业如果拥有充分的自由现金流,那么这个企业就有能力进行高分红或大额回购,而这正是能够导致股票价格上涨的最真实的硬道理。

在本人看来,这么低的估值其实就是天上掉元宝,真正相信价值投资的人都应该拿出所有的盆盆罐罐去接才对,而不是避之唯恐不及,生怕被钱砸着自己。[大笑]
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似水流年61512019-12-04 16:50

应收帐款太高可能爆雷

ysw1979321112019-11-23 08:06

后续来水还是不错的,四季度可能比去年多,可惜甘电投不公布每个电站发电量,无法细致对比。

第九龙子2019-11-12 13:19

这里面有几个一唱一和,忽悠别人

sha9hao2019-11-12 10:52

我也开始慢慢买了,不过我觉得要持续关注来水情况,现在还是比较依赖水电的收益。

chaunceywang2019-11-08 10:53

这个就是体量比较小,受水的影响很大