兴业银行——未来10年沙盘推演

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$兴业银行(SH601166)$

兴业银行,算银行股里的奇葩,股份行老二,融资盘第一(最高时曾突破200亿,目前90多亿),股价被摁在地上摩擦多年,这些年围绕兴业银行的鬼故事没有断过。

今天尝试做个沙盘推演,看看未来10年持有兴业银行,能收获什么。

一、假设条件

1、2023年每股净利润增长1%,2024-2032年每股净利润增长6%;

2、PB一直维持0.5倍,PE控制在5以下,不提升估值水平;

3、分红率按30%测算,分红现金不进行复投(有些投资者觉得复投是无底洞,那就把每年分红取出来花了吧);

4、某些银行会破产或净利润持续下降,按此算卦,上述三个条件乐观了,但我坚持按此条件推演。

二、推演结果

按照上述条件推演,到2032年,兴业银行股价+累计分红约为51.76元,10年复合收益率约为11.40%。

三、假设股价从此定格在16.26元

今天兴业的收盘价为16.26元,假设未来10年股价从此定格,股票就当退市了,结果会是如何?

1、2032年的PB为0.23倍,PE为2.27倍。

2、相对于16.26元的价格,分红收益率逐步攀升到13%以上。

四、兴业银行未来的真实走势及投资收益率如何

未来10年,兴业银行的收益是否比上面预测的更悲观?还是可能超出预期?

我会逐年记录每年的真实情况,2032年贴出真实的股价和收益率情况,就当做了一个10年期的投资实验。

精彩讨论

全部讨论

23到32年每年增长6%,你做梦呢!

2023-09-14 18:17

兴业银行分红能一直保持不变,稳定在每股1.2+嘛,不降低嘛?

2023-09-15 02:15

经济小幅度增长呢?不需要留存大部分利润补充资本金怎么不谈,派息率提高到50%到100呢?别说没有可能,恒生银行就是,今年派息率94%,使用率二十多倍

2023-09-14 21:45

还有几个比兴业优秀的!我就不看好兴业

2023-09-15 11:07

我觉得银行保持GDP水平是可以的,目标跑赢通胀,毕竟银行生意是世界上最好的生意模式之一,能保持当前分红水平已经是很牛逼了…我就是想等股价再掉点,分红率再上去点…

2023-09-15 08:57

未来十年兴业银行的利润不可能每年都能保证增长,我觉得能保证未来十年利润不变的情况下就可以,

2023-09-14 17:54

6%确实乐观,换成4%什么情况?

2023-09-14 18:23

5年前就这么算了!

2023-09-14 18:52

一来就错了,你怎么觉得他不负?完全错的离谱,谢谢。还一堆韭菜说对

02-23 20:46

优秀