$雅生活服务(03319)$ 如果说雅生活服务未来的担忧在哪里？那就是增速大幅度放缓。记得以前媒体披露，管理层以前曾设想每年增加1亿平方的合约面积，去年这个数据基本达到。但从最新集团的会议透露，不再追求规模，要追求质量和效益。我判断雅生活服务未来在管面积规模就稳定在7亿左右了，要达到10亿平方有点困难。而从母公司地产看，在现有行情下不会积极拿地，只开发完现有土地，后面要视情况拿地。
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$雅生活服务(03319)$ 如果说雅生活服务未来的担忧在哪里？那就是增速大幅度放缓。记得以前媒体披露，管理层以前曾设想每年增加1亿平方的合约面积，去年这个数据基本达到。但从最新集团的会议透露，不再追求规模，要追求质量和效益。我判断雅生活服务未来在管面积规模就稳定在7亿左右了，要达到10亿平方有点困难。而从母公司地产看，在现有行情下不会积极拿地，只开发完现有土地，后面要视情况拿地。
最大的担忧是大股东侵占，如果现在独立立马大涨。你们股东大会投票就意味着每年利润中十几亿给大股东，换成应收，或者用房产抵账。
不追求规模不是不发展了，是不会赔钱发展，未来每年还是会有几千万方新增，物业增值服务还有很大空间。
合约面积23年年底都有8亿了 按照23年的低速拓展每年第三方也有6000w方 肯定不止7亿的
商誉怎么这样高？
目前公司市值50亿,假如未来每年能赚20亿.那么市盈率就是2.5倍,如果每年分红50%10个亿,那么股息率就有20%.当然股价不会停留在三块多,如果每年分红10个亿,股价至少有4倍的空间.
如果不需要快速发展,那么公司就有足够的现金去分红.
7亿很好了，相对现在提高了30-40%，一年利润23-25亿，只要没人挖墙脚，不敢想...