秋宇广州

讨论

回复@carlyler投资札记: 谢谢，今年投资创新药械太难了，内忧外患，股价低位的时候或许更应该看亮点，而不是看缺点，世上没有完美的企业。祝好运//@carlyler投资札记:回复@carlyler投资札记:忘记回复你5亿多研发开支了。IBS二期三期同时推了，这里面费用不少。研发是创新药械生存的根本，这...

讨论

回复@carlyler投资札记: 感谢题主的回复。关于先健的研究，您深入得多。下面继续讲讲我的看法
先健的研发占营收比例（包含资本化部分），21年为23%，22年为29%，23年就飙升到41%。20%左右是合理的，40%就多了。当然，这也不能说明先健的研发一定就有水分，即使过去的效率低于心脉，毕竟...

讨论

先健确实是让人充满遐想的小美女，主营毛利高且增长稳定，手上现金不少且基本没有借债，在研产品的绿通数量国内名列前茅，铁基可吸收支架也快到商业化阶段等等，然而股价一直向南，仿佛进入无底深渊一般，是机会还是陷阱？查看公司的基本面，总有些疑惑的地方。
1、股权激励是否过于激进？查看...

讨论

回复@dollar_zhang: 铁基去年7月10号三期入组完成，过去了大几个月都没啥新消息，不会凶多吉少吧？//@dollar_zhang:回复@carlyler投资札记:大白话就是对赌协议，每轮融资进来的资本都是为了未来上市，那么他们的成本就成了公司的负债，只是不知道这个对赌协议未来上市的日期是什么。。。。。
...

讨论

$绿叶制药(02186)$
悲观引起价跌，价跌推动悲观，如此循环，就是当前的绿叶。
同样是面临集采，同样是面对医保谈判，在重磅药PD-1大幅降价进入医保后，恒瑞医药和信达生物的股价均创出了历史新高，而绿叶则继续坠入向深渊。是因为预期中美国FDA那边的安舒法辛和利培酮微球的NDA审批...

讨论

$绿叶制药(02186)$
力朴素结果没出来，YY一下降价幅度。这次谈判，恒瑞的PD-1(卡瑞利珠)进医保降价到3000元每支，相当于每年的费用为5万，医保报销后患者实际付出1.5万/年。用白紫在第二轮药品集中采购的中标价格来计算，每年的费用大概为5.2万。而如果力朴素的单支价格还是800元/30mg的话，...

讨论

我刚刚关注了雪球话题 #2019雪球嘉年华# 欢迎一起来讨论