记得以前我就说过,葡萄酒失败几乎是必然,这就跟可乐一样。可乐刚开始流行时,市场上还有一堆这个可乐,那个可乐的,好不热闹。可现在还看得见吗?这就是属于极度稀缺时的替代产物,但是正牌的可乐一旦大量进入市场满足需求,替代品就会快速消失。当然归根到底,可乐其实是一种文化属性的饮料。葡萄酒也属于文化舶来品,当大量进口葡萄酒进入市场时,稀缺替代品将会逐渐被取代。
而白酒那个市场跟葡萄酒还不一样,属于本土文化,就是长期整体收缩,但头部扩大的市场。
而且就目前趋势看。 我认为,可能真的不是我国酒类产量下滑厉害-----而是2005~2015之间这十年的酒类产量,过头了。2015年左右开始的全酒类行业的减产,只是开始,只是纠偏,只是过去实在太多了,应该降低,罢了!
具体看—-
2003~2011,这9年间,GDP增速的均值超过10%,即便当时遇见08全球金融危机,但4万亿猛药也让经济快速恢复。 喜气洋洋,人定胜天,万年要赢的气氛中,各种吃喝玩乐,无穷无尽。 有分析认为,东莞最鼎盛是2005~2014这十年间,《一路向西》蔚然成风! 2006年时,东莞已经有了16家五星级酒店,占全国的5%,其它星级酒店更是鳞次栉比的建成。 全国岂止一地,当年各种暗访、新闻层出不穷。 想想,这种气氛下,酒精的刺激需求量多大?而这类浮萍,永远是真实经济的附着物,且不论颜色如何,有钱就变H嘛,千年涛声不变! 所以看看全国酒类产量,不就是在这十年中猛增。 啤酒最明显,属于立即反应过来。白酒或许是度数太高,刺激大脑,一时半会没反应过来,但2016年也坚决下降了!
2014年春节后,2/10央视焦点访谈播出《东莞扫H 重拳出击》,整整十年过去了,将这十年用在中国酒类产量上,无比巧合地对应上了!真的是,重拳一出,效果无比显著!
之后是2012~2015的几年,现在回看,叫GDP高速到中速的过渡期! 当然,2020年、2022年的数据,其实是---低什么的,什么了!不宜讨论! 即便2015年遇见楼市热昏头,其实酒类整体行业从业者,并没感受到热度,依然是坚定往下走。 而所谓白酒热,白酒和房地产的匹配对应度,都只是微观数据了。 就白酒而言,肯定是几个高度知名品牌的产量,销量,吞噬了多数地方小品牌的生存空间!
再往下,2020~2023年 图中蓝色区域,大家都能自我鉴定了。
$贵州茅台(SH600519)$ $白酒概念(BK0475)$
记得以前我就说过,葡萄酒失败几乎是必然,这就跟可乐一样。可乐刚开始流行时,市场上还有一堆这个可乐,那个可乐的,好不热闹。可现在还看得见吗?这就是属于极度稀缺时的替代产物,但是正牌的可乐一旦大量进入市场满足需求,替代品就会快速消失。当然归根到底,可乐其实是一种文化属性的饮料。葡萄酒也属于文化舶来品,当大量进口葡萄酒进入市场时,稀缺替代品将会逐渐被取代。
而白酒那个市场跟葡萄酒还不一样,属于本土文化,就是长期整体收缩,但头部扩大的市场。
这次GJD只买ETF,买了几千亿了。为什么不买个股?因为15年救市时,出现了“王的女人”概念,被市场诟病了很久,所以这次GJD干脆不买个股了。包括茅台一季度护盘时,看前十几百亿买入量,但GJD都是ETF被动买入的,就一家险资是主动买入的。
所以做空的这几个月不敢砸ETF,专门玩龙头定点爆破。甚至周一想爆破茅台带崩大盘,结果几十亿你卖多少,我要多少,给闷回去了,估计还是险资护盘,不是GJD,这周五下午又做挣扎去了,砸东方财富,把大盘砸跳水了,尾盘看ETF,GJD其实护盘了。
从这个角度来看,市场上很多人说GJD买特估高股息啥的,就是胡扯,估计基金抱团买的。