回复@翻番: 我17年/18年左右真正开始认真投资美股时得益最多的就是@翻番 。我有幸在初入股市时就选中了一指靠谱的股票AMD几乎100%是因为看了翻番的帖子/文章。现身说法告诉我翻番不但历史上美股（尤其是半导体产业）看得非常准，同时具有非凡的大局观和让人羡慕嫉妒恨的现实感。他当然也有看错的时候，我这方面失败次数肯定远超过他，真正难得的是，我从没看他睁眼说过瞎话，这叫真诚，千金不换的东西。推荐所有初入美股，或者初登雪球的朋友关注他，让他给你指引，你会少走很多弯路，同时感受到些许投资路上的温情和美好。相信我，后者对于你的长期投资收益也非常重要，因为你需要各种力量帮你保持一个良好正面的投资心态，无论市场如何千变万化。
另外，从你今天这段帖子的表述，我感觉你已完全为加入NVDA“投资俱乐部”做好了准备，也许你已经建好至少部分仓位了。如果是这样的话，我想表达最热烈的欢迎！//@翻番:回复@有色木头:我记得stable diffusion是22年4月，chatgpt是22年11月，中间隔了7个月，但AIGC是因后者才真正引爆，产业资本由此豪赌，金融资本推波助澜，这其中的本质逻辑是什么？你看，目前边缘端（特指终端，不是边缘节点，下同）的算力搞搞文生图还行，参数可怜的本地大模型不具备应用价值，而sora什么水准一段视频胜千言，边缘端在当下的技术条件下尚无法实现。我不是专家，也没跟踪过高通，但这里面的本质逻辑我觉得是scaling law，无论是产业资本还是金融资本都在赌AGI的逼近及实现，而根据scaling law，AGI若实现则恐怕率先诞生在云端而非边缘，因此无论是边缘侧的近节点计算或AI PC或其他诸如手机/物联网的边缘端计算现下都是补充，或未来算力规模提升后的下沉阶段才真正有点戏，在当前阶段还是概念偏多一些，说好听点就是还在非常非常早的时期。也就是说，不同于PC->互联网->移动互联网->云计算的前述技术浪潮，是从端到云的演进；这一次gen-AI引领的加速计算浪潮是自上而下的，从云到端，目前的演进阶段还是会相当时期在云端/大的数据中心狂卷，直至AGI有了苗头，或此路线被证伪。
回到我们的投资，无非是去抓时代重点，找更具效率的，这点非常重要，绝对不要因为觉得领导企业估值高就去找相关环节或替代标的。说点题外话，我从16年就在说英特尔模式会被AMD台积电模式拉垮，21年初见苗头，如今其陷入财务困境。此种现实固然印证逻辑，但也没时间高兴了，因为资本（大钱）的目光早于去年就飘走了。gen-AI的投资也与此类同，产业的变迁脉络如何，钱在哪里扎堆儿？当然不是说不能提前布局，但要掌握分寸和节奏感，对吧。