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以前我还认真回复你的帖子，现在看来如果你不是水平不行就是人品的问题，一直拿着歪理、错误的论据在这里看空长电，水电的生意模式就是12年左右收回成本，在近10年长电收购了世界排名前十二的水电站中四座，尤其是乌东德和白鹤滩刚刚收购，如果计算近十年现金流肯定是负的，这在项目开工建设的时候就确定额事情。如果你真的能算明白现金流、算明白企业水电站价值，你把三峡和葛洲坝两个电站上市以来的现金流和价值单独算算。
长江电力现金80亿，应收79亿算他能全部收回，长期股权投资728亿，加起来就差不多887亿。
负债3519亿。
其它应付我都懒得算了。
3519亿减去887亿，差不多2600多亿。负的！
以前我还认真回复你的帖子，现在看来如果你不是水平不行就是人品的问题，一直拿着歪理、错误的论据在这里看空长电，水电的生意模式就是12年左右收回成本，在近10年长电收购了世界排名前十二的水电站中四座，尤其是乌东德和白鹤滩刚刚收购，如果计算近十年现金流肯定是负的，这在项目开工建设的时候就确定额事情。如果你真的能算明白现金流、算明白企业水电站价值，你把三峡和葛洲坝两个电站上市以来的现金流和价值单独算算。
有些时候承认自己愚昧不可笑、长江电力自由现金流是550亿，财务成本是120亿、等于长电是一家赚670亿的公司不过背负3500亿的债务而已、长电啥也不干只需要分红+还债、十年后就会得到0负债+10%现金流折现的股票、这还是算枯水期、丰水期可能会有七八百亿只是最保守的计算方式也有8%回报率了
对于一家有稳定现金流的国企，61%的负债率算很高吗？如果你觉得高，那我告诉你长江电力09年的时候负债率也是61%，而那时候股价才5块钱。更何况现在长期国债的利率不3%，用借来的钱来创造10%以上的净资产回报率不香吗？还是说你觉得长江电力的电会像地产一样卖不掉最后面临破产？
雪球怎么会有你这么个大傻叉
现在的长电，我觉得投资价值已经不大了，估值已经严重超出我的承受程度。
假设： 经营净现金流（水电基本盘、投资收益、折旧摊销），大概570亿每年，6年不分红就可以还清全部有息负债。 然后每年分红，股利9%，还会每年增加。太爽了.....................醒醒吧，央企的格局，就是不断的借新还旧、还会增加贷款，吹大泡泡，各种境内海外、搞东搞西，于是最强印钞机成了巨坑，哈哈。