世纪华通
游戏行业明显是行业复苏,再走景气周期,头部公司都是高速增长,而市场第一波给予了估值的回归但是并没有很快对一季度和半年度进行展望,也许是因为疫情的考虑及注意力还未聚焦这个版块,但是明显的机会可以看到,游戏版块头部公司三七互娱、世纪华通、完美世界、甚至吉比特的业绩增速基本都在40%以上,可持续性强,从赔率和博弈角度看,生物医药今年透支了不少涨幅,只有波段机会;食品饮料中食品明显高估了,白酒这些今年表现很差,茅台作为龙头刚爬出坑,其他估计表现也很难,主要原因是景气周期持续好几年了,没有太大空间。
高现金流、轻资产、重研发、高毛利、成瘾性,这不就是顶级科技股甚至生物医药的逻辑么?游戏股全有,而且估值不是历史谷底(去年年中是),也是次低,值博率非常高。