1、破碎锤未来天花板市占率25%?也就是目前2020年翻倍30亿收入,即8亿净利(按净利率27%?),这块给15-20倍估值120-160亿。
2、液压市场规模除进口有600亿(恒立液压8%市占率?),艾迪精密2023年预计目前3倍则2023年收入8亿,2025年乐观16亿,净利2-3亿(净利率12-18%?),后续依然高增速,给25-40倍估值50-120亿
合理2025年170-280亿估值
国内龙头市占率仅个位数
单件液压件进出口平均价格差4倍
液压件收入十年CAGR40%+
证星研究院之前覆盖了国产液压件龙头恒立液压,随着对液压件领域研究的深入,在国产液压件领域艾迪精密也是一个值得关注的公司,在此对其逻辑进行简单覆盖,不做任何推荐。
01:国产破碎锤龙头,更...