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这是之前写下的个人猜测。继续保持此观点不变。按照二季度1.6-2亿净利润，三季度2.4-3亿净利润预测。按目前市值计算，动态PE36倍，到三季度就才20多倍啦。
目前297亿，调整下限250亿，最多还有17%下跌空间。也就是距离最高点下跌33%，可能为本轮调整的底部区间。
在此区间内，保持耐心，把好节奏，慢慢加仓
以下为此前预计，纯属个人猜测。
从球友跟踪进院情况估计二季度销量，个人认
1.二季度用户数到60万（低于此前100万估计2.当前股价合理，但不算低估。500亿市值很可能到，但8月前调整到250亿以下也不是不可能。
3.如果8月前能跌到250亿，是个人认为的低估区间。
4.8月底前策略:保持较低仓位继续持有。$兴齐眼药(SZ300573)$
以上瞎猜基于以下胡说:
1.关于季人均购买力:按全市场人均购买1.5盒计算，原因有三方面:一是老用户原来有一些库存，二是新用户很多可能不会起购即三盒，三是一盒低阿有的两天一支能用两个月。
2.关于用户量:这个纯属于瞎猜了。23年初年报，曾猜过当时有20万左右用户。二季度可能新增多少呢？瞎猜能有40万。合计60万用户。合计约100万盒。
3.关于医院存货:瞎猜已有1000家医院引进，按每家200盒存货计算，共20万盒
5.营收:298✘100万+298✘20万≈3.6亿元
6.净利润:考虑上市初期营销费用较高，按30%净利率计算，二季度低阿带来1.1亿净利润。其他药品能有0.5亿。合计1.6亿净利润。
7.估值:考虑营收利润进入翻倍增长阶段，用动态PE估值，目前股价下，动态PE230倍，到二季度将达到50倍。如果市值跌到250亿元，动态PE将低于40倍。
8.那如果3季度用户数达到120万，人均季购2盒，即240万盒。那叠加医院存货共计260万盒季销量，7.8亿营收，2.4亿净利润。三季度单季盈利奖达到3亿元，动态PE将27倍。如果市值调整到250亿，动态PE就20倍左右啦。
从球友跟踪进院情况估计二季度销量，个人认为要再谨慎些。
先说个人盲猜结论:
1.二季度用户数到60万（低于此前100万估计2.当前股价合理，但不算低估。500亿市值很可能到，但8月前调整到250亿以下也不是不可能。
3.如果8月前能跌到250亿，是个人认为的低估区间。
4.8月底前策略:保持较低仓位继续持有。$兴齐眼药(SZ300573)$
以上瞎猜基于以下胡说:
1.关于季人均购买力:按全市场人均购买1.5盒计算，原因有三方面:一是老用户原来有一些库存，二是新用户很多可能不会起购即三盒，三是一盒低阿有的两天一支能用两个月。
2.关于用户量:这个纯属于瞎猜了。23年初，曾猜过当时有20万左右用户。二季度可能新增多少呢？瞎猜能有40万。合计60万用户。合计约100万盒。
3.关于医院存货:瞎猜已有1000家医院引进，按每家200盒存货计算，共20万盒
5.营收:298✘100万+298✘20万≈3.6亿元
6.净利润:考虑上市初期营销费用较高，按30%净利率计算，二季度低阿带来1.1亿净利润。其他药品能有0.5亿。合计1.6亿净利润。
7.估值:考虑营收利润进入翻倍增长阶段，用动态PE估值，目前股价下，动态PE230倍，到二季度将达到50倍。如果市值跌到250亿元，动态PE将低于40倍。
8.那如果3季度用户数达到120万，人均季购2盒，即240万盒。那叠加医院存货共计260万盒季销量，7.8亿营收，2.4亿净利润。三季度单季盈利奖达到3亿元，动态PE将27倍。如果市值调整到250亿，动态PE就20倍左右啦。
先不说能不能进医保，什么时候进医保，单说进医保后会出现什么情况？
1、价格下降
2、受众急剧增加，之前可能几年达到 5%-10% 的渗透率，进医保了，价格低了，或者很多费用报销，那么渗透率会起飞
3、厂家可能会增加第五条，甚至第十条生产线，那就更快的摊薄成本，零推广费用，最后总利润额不是减少了，而是会巨大的提高
4、及时进医保了，在没有竞品或者有 1-2 个竞品的情况下价格会降很多吗？
5、就现在的情况看，最快的 HR 进度也明朗，最快 3-4 几年后吧？
6、即使竞品来了，美欧品的品牌效应，市占率已经完胜了
...
出厂价多少呀？
没竞争对手干嘛要去进医保，有那么傻的？
阿托品是家庭刚需中的刚需，无论进不进医保，基本不影响购买使用
近视7亿人，有多少适合用阿托品？
慢性病 大病的品种 纳入医保报销 国家财政负担都很重了 超医保适应症规定使用 医疗机构都被扣钱 还阿托品眼药水纳入医保？
感觉方向不对？6-16岁孩子国家容许进医保吗？
乐托品50一个月都能赚钱，兴齐298直接爆赚
1.目前是独家，即使进医保也不会降一半吧，估计能降到200就不错了。
2.净利率应该有40%左右了。
业绩爆发期很难跟踪预判，最难合理估值，想踏准节奏吃到大部分鱼身真的是很难。更需要保持对市场的敬畏，对能力的恐慌，对价值的追求～买卖同源，对己负责
都是意淫