$同仁堂国药(03613)$ 至于国药24年上半年报业绩，可以思考一下。
首先，看看国药的主要利润来源安宫，安宫的产能已经拉满，不涨价的情况下，营收不会有增长。反而成本在不断增加，所以利润是下滑的。
其次，灵芝孢子粉胶囊，渠道依赖严重，依然不看好业绩发展。同仁堂健康卖自己家灵芝孢子粉赚的很多，为啥要卖你家的？搞清楚，健康是一家合资企业，不是同仁堂集团的全资子公司。
再次，未来的预期，短期还是在安宫涨价来弥补成本增长；灵芝孢子粉胶囊开拓更多的渠道；至于海外拓展和产品线的丰富，难。
以上仅是个人思考，不为看空，也不为看多。
$同仁堂(SH600085)$