$FutureBright(00703)$ 佳景集团,澳门餐饮龙头,最近进军手信市场,股价屡创新高。 每次过澳门,都会去威尼斯人试试手气,完事常在大食代解决温饱问题。里面都是人均50葡币左右的风味快餐,台式卤肉套餐是我最爱;现做牛肉汉堡加培根加芝士我只恨肚子太小;没胃口时来个港式烧腊双拼+例汤又是一餐。一句话,屌丝逛澳门赌场首选!无奈视野有限,错过了佳景这只小牛股=。= 但正如 @paulwu 大哥所说,靓股何时追入都不算太迟,让我们用意识流分析下佳景的业务(水平有限,点到为止,说多错多ohyeah)优点:1)背景硬。能在赌场里做餐饮的都要有两把刷子,佳景的老板据说跟赌王四太较熟。哈哈四太参选澳门议员那叫一个霸气,小弟出来做个上市公司仔那是赚定的啦。 2)增长确定。随着横琴澳门大学开业,餐饮业务可以确定有增长;澳门手信(礼品)业务更具想象力,整体市场40-50亿,据上市公司说可迅速做到10%市场,即4-5亿营收,给10%净利润率,5kw的净利润应该有。 3)估值合理。据我毛估估,15年餐饮加上手信业务,营收做到14-15没大问题,按现在估值,2PS即30亿,遇上牛市可高看至40-50,是值博的。最近也是个比较确定的买点,大家可能会问何谓确定买点。ok 2.77港币,当其再创新高的时候(纯属娱乐)。缺点:1)常识。根据 @天天静心课 大哥的牛文 网页链接 ,目前宏观环境下中高端餐饮企业的利润率基本上在10%左右波动。据本人无责任观察,A股高端餐饮能做到7-10%的净利润率都属不错的了,这两年只有更差。按此推论, 0703这几年无论毛利润率还是净利润率都高的有些离谱。 2)港澳资产。这两年似乎并非买入港澳资产的好时机,李首富已经忙套现了,我们去接盘? 今年买了点电视广播,已经有点小后悔,再买一个会不会太傻?以上纯属娱乐,本人没持有0703股份,未来不排除买入可能。