四心散人

讨论

$奇安信-U(SH688561)$
一、从奇安天合融合机的推出看产业：长尾客户萌发了内生需求，即使是三年前还对中小民营企业市场嗤之以鼻的奇安信也坐不住了。这是一个信号，信息安全开始从合规需求、“安全观叙事”需求逐渐转向商业需求。构建财政+市场的双轮驱动格局，无疑是信息安全产业唯一正确的方...

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$完美世界(SZ002624)$
一，意见稿最终趋于温和的前提下，预估24年情况：
1.裁员节约的支出对冲一部分老游流水下滑。
2.基础业绩5亿，opm+p5x约3～5亿，诛仙世界2～4亿，合计10-14亿。
3.业绩平淡的2022年围绕20xPE震荡。如24年同等估值水平对应价格9-15元，超跌超涨不计入。
...

讨论

$奇安信-U(SH688561)$
个人的观测点，重要性递减排列：
1、AIaaS（AI as a Service）对B端客户效率的提升幅度，以及能否催动数据安全需求从特定走向普世、驱动力从合规走向市场。
2、公有云对中小企业IT架构的渗透率，以及各大公有云对第三方安全（SaaS交付、订阅）的生态开放程度。

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$移远通信(SH603236)$
按照M媒报道，当地时间21日（北京时间今晚前后）FCC须对众议院模组威胁论给出正式回应，然后明天是移远的业绩说明会。价格到了这个位置，如果有承受能力的道友是可以等到明后天再做决定的。
个人认为即使制裁阴霾吹散，庆祝性反弹后仍然有下挫空间，因三项关键指标：...

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$中科创达(SZ300496)$
跟踪中待反转标的之一。
智能汽车(驾舱)+42.16pct，符合预期。
智能软件(手机)+1.25pct，略超预期。
智能IoT-38.53pct，略逊预期。
主业基本在线，剔除指数剧烈波动的影响，中报能阶段性稳住估值中枢。
后续观察点：
1.高通、谷歌将AI大模型能否...

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$移远通信(SH603236)$
泗泾大厦起苍黄，
数万东家困松江。
虎踞龙盘今剩唏，
地覆天翻秋意凉。
宜将剩勇做减持，
不肯手软学友商。
钱若有情鹤亦老，
物联周期是沧桑。

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$移远通信(SH603236)$
Quectel被ZC的可能性不高。有三个原因：
1.常年安于组装业务，赚几个搬砖钱。不要说基带芯片，就连射频开关这类器件也毫无自研的欲望。
2.通信模组集成在泛半导体领域属于既要便宜、又要稳定、还要服务的中低端业务。产业发展到今天，吃的是廉价工程师红利，典型...