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回复@湘宁: 谭木匠还是有点不一样,谭木匠的木梳在类目里还是领先的竞争地位,品牌力还是强的,只是木梳赛道下滑了,被替代品搞的赛道越来越小了,但是经营还没出现什么问题;而利郎要面对品牌老化,新品牌拓展不顺的经营问题,现在已经在财报反应出一些存货周转的经营问题了,不过公司还有现金储备,不会机会越来越少了,如果再花错一笔大钱,就很难受了。$中国利郎(01234)$ $谭木匠(00837)$//@湘宁:回复@伊甸O:利郎跟谭木匠、富安娜有点类似,靠高毛利来宰老顾客,你情我愿的事情,问题是不增收。
引用:
2021-10-21 17:19
结论
$中国利郎(01234)$ 2021年6月30日,扣除2021年中期股息,存货减半计算后净流动资产15亿人民币,当前市值45.5亿人民币(4.62港币/股)。保守估计未来净利润0增长,2017年-2019年平均扣非经营利润(经营利润减其他收入净额)7.55亿,假设后续不享受所得税优惠,税率25%,由于注册地在开曼,...

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2021-11-22 21:17

是的,木梳比小众又老气的男装要好N倍,只是增长停滞几年估值就上不去了。利郎其实去年的年报就已经暗示了,收回分销改成自营,对收入增长的预测都很保守,说明真不好做了。