$闻泰科技(SH600745)$ 周末在看半导体行业，所以回过头再聊一聊闻泰。虽然是头号仓位，但说实话自从德尔塔减值后我就没怎么过多关注过，重心都放在生物医药那边了。这公司除了表观估值低以外，问题其实蛮多。但我在23年年初做完chatgpt行情后，信息技术板块持仓唯独只留了闻泰，其他标的都卖了。出发点还是看好AI附能下的科技行业发展，但苦于板块估值要么死贵，要么就纯粹炒概念而出不了业绩。唯独闻泰估值尚可，且个人判断其很大程度上能够参与到这轮技术变革的潮流中，所以即使在去年4月高点处依旧没有减仓，而是想等一个业绩兑现的戴维斯双击。德尔塔减值后，23年业绩就算尘埃落定，逻辑兑现只能推迟到24年。所以现在除了等也只有等。并且从目前业务现状看，由于今年车规级功率半导体行业景气度尚存不确定性，因此业绩弹性只能完全寄希望于ODM集成业务了。这也是为何我说如果今年集成业务出不了业绩，那真就可以走人了。毕竟张学政在去年7月交流中层言之凿凿：我们是ODM厂商中英伟达的唯一合作伙伴。都这么说了，那今年不出业绩我就只能认赔走人了。