今日加仓恩华药业，减仓中鼎股份（之前仓位30%，太重，控制仓位20%）。加仓恩华的逻辑很简单。麻醉属于有壁垒的赛道，根据人福医药年报数据，麻醉剂的利润率达到30%。恩华药业麻醉剂的利润率低一点（产品问题），但是我估计也有27%左右。按照27亿的收入算，利润也有7.3亿，按照 PE30估算，光麻醉剂...
可是你忽略了大杀器 集采
30倍不高，你忽略了成长性和稳定性。