在老高老师选出中报业绩之后，自己逐一进行了分析..这是里面自己选出来的第一个，做得不是很好，麻烦大家多给予指正，一起进步。谢谢拉

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核心投资点：让它业绩快速增长的因素是什么？核心变动点在哪里？未来的推动点在哪里？
 
2016年上半年公司主营业务运营平稳，IDC及其增值服务业务及云计算业务发展保持增长势头；报告期内企业合并范围变化，增加北京中金云网科技有限公司和北京无双科技有限公司，分别达到业绩承诺预期。
 
这次让公司发生核心变化快速增长的原因：
 
①公司并表——公司无双科技（SaaS）和中金云网（IDC）带来业绩的上升。
 
②公司IDC增值服务毛利率的增加，从33%——52%  IDC业务带来的收入在稳定上增。
 
③超预期业务IaaS—— 半年报云服务实现营收4113万元，同比大幅增长1612.04%。毛利率高达95%。


核心变动点:IDC业务的发展，大数据未来之后的发展。



上半年手中的IDC的业务并没有特别快速的释放，新增产能要到下半年才能释放。
 
手中的订单充足：







所以下半年的看点就是在于手中的订单能否充足释放，如果能够释放，那么业绩可能会再一次飞跃。
 
还有就是： IaaS云服务能否保持超预期。
 
IaaS：在高速成长期度过之后，已经逐渐走入了成熟期，公司超高的毛利率，可能是之后给公司持续带来部分稳定盈利的一个点。
 
推动点：与亚马逊AWS合作：由服务提供商变为运营商。 正式在国内开启运营AWS云服务。
 
看点在于：成为运营商的蜕变，能否借助亚马逊成为国内第二大运营商。
 
总结：IDC业务之后的成长是业绩释放的关键要素，亚马逊合作是发展的一个助推因素。
      最大的因素就是：大数据行业的业绩能否开始释放，IDC,SDN,CDN能否得到风吹。
 
大数据行业能否得到释放：
 
从亚马逊来看：
 
第一季度：
 
AWS（亚马逊云服务）的净营业额为25.66亿美元，年同期增长63.8%，营收为6.04亿美元。
 
第二季度：
  来自于AWS营业额为28亿美元，的运营利润为7.18亿美元，高于去年同期的3.05亿美元；
 
 
 




 
相对于AWS来说，一开始前面投入的两年是亏损的，到了之后才是业绩开始爆发的时候。
 
在15年7月，阿里60亿增资阿里云，到现在逐渐增长的市占率，到现在的亚马逊来抢占中国市场的份额。这样来看云服务这块大蛋糕的效应已经逐步展现出来。
 
 
亚马逊来中国的最大作用，刺激国内云服务的发展。 亚马逊业绩的不断超预期，会刺激全球对于云服务这块的投入和发展，或者是很多正在发展建设状态下的会加速他们的发展。所以，这次会加速促进大数据这个大方向的发展。

对于AWS看法..其实现在看来AWS仅仅是一个战略部署，真实的效益并没有起来。就是实打实的业绩，亚马逊也是在第一季度云计算这块利润开始爆发受到大家的关注的，所以这次的合作，目前来看仅仅是一个云计算发展的预期，等他的业绩起来之后，其实才算是一个飞跃过程。

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