作者：无套利均衡自融资

真的每次利率倒挂必出大事，先砸下去再说$上证指数(SH000001)$ $上证50(SH000016)$ $沪深300(SH000300)$ 话说这也不是砸保险的理由啊，保险债券都是长久期的，而且基本上是3A以上的，3A以上的可没倒挂啊魔鬼半小时中国平安、中国太保这水跳的…应该不是专砸保险，而是IH空单对冲的太多，把上证50现货给带下来了…毕竟50ETF隐波太高了，买了实在不划算

引用：

这几天AA+ AA AA- 长短端利率倒挂着实让人有点担心，还有这隐波老是有一种诡异的气息。不过现在指数纳入了好多周期成长股票，期权的对冲效果和指导意义夜变相降低了，现在很纠结的就是要不要平掉边缘（与主要指数相关性不大）仓位，但是又担心失去统计学意义上的保护。次新板块与主要指数的对冲效...