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【机构出货题材垃圾公司为了啥?】
擅长概念炒作垃圾题材的A股自然闻风而动,今年以来已经先后诞生了ChatGPT、CPO、数字水印,华为,数据要素,短剧,等多个的莫名其妙的概念。
垃圾公司一切拉高出货,都是为减持和套现。
据传,公募基金经理协助垃圾公司高位减持套现,通常收取10-20%的好处费。基民为啥亏损,因为这些金融行业蛀虫们,正在违规操作,搅乱中国正常的金融市场。
多年以来,
二级市场总是把垃圾说成金子,
散户总是被游资和量化割韭菜,
量化和鸡狗被网红,洗脚妹割韭菜。
算力和AI垃圾公司$联特科技(SZ301205)$ 如此烂的财务指标,却被鸡狗们吹成了十倍牛股。
中国A股的悲哀,指鹿为马。
难怪外资说中国A股才是真正的缅北诈骗。
这类AI和算力,TMT,垃圾公司,拉升出货,主要靠小作文。
A股最大的问题就在于,监管对于实控人、大股东的减持并不严苛。
上市公司上市融资,借概念超高股价后反手减持套现的屡见不鲜,前有暴雷的乐视减持套现跑路,再有最近昆仑万维(300418.SZ)实控人前妻再现“补贴式”减持。
据统计2023年上半年,A涨幅靠前的TOP 20个股中,大股东增持数的为0,而减持的有7家;涨幅前五的个股中就有3家大股东出现减持,都是CPO概念股,
分别是中际旭创$剑桥科技(SH603083)$鸿博股份(002229.SZ)。
没错,剑桥科技股价大涨,实控人却减持落袋为安了!
【再说说华脉科技
自2017年上市以来,华脉科技就有三年扣非净利润是亏损的,累计实现扣非净利润亏损超1.7亿!
华脉科技上市以来,各大股东,特别是原始股东就频频减持,截至目前累计减持套现已经超4.2亿,其中第三大股东、监事会主席吴珩套现1391.25万,加上这次大宗交易减持的1170万,累计套现超2560万!
这里面又有必要说一下的是监事会主席吴珩的
持股成本。

她的股份来源主要是IPO前获得的原始股,2004年8月她以18万的出资额获得公司6%的股权,华脉科技上市后对应476.88万股、占比3.51%。这476.88万股在公司股价最高的时候价值高达1.93亿,较初始成本增值1072倍,即使是现在减持套现2560万后,她剩余持有的274.38万股价值也高达4780万,较初始成本增值408倍。

综上来看,华脉科技上市以来谁亏谁赚一目了然,公司亏了、股民亏了,原始股东赚了、高管赚了、监事会主席赚了,而且还是大赚、特赚、爆赚。爆赚408倍倒让人想起了范冰冰以85.6万出资入股华谊兄弟大赚40倍套现3600万的事。不过,比起华脉科技这位监事会主席赚钱的手段,范冰冰还差的远!

$新易盛(SZ300502)$【机构出货题材垃圾公司为了啥?【机构出货题材垃圾公司为了啥?【机构出货题材垃圾公司为了啥?【机构出货题材垃圾公司为了啥?【机构出货题材垃圾公司为了啥?【机构出货题材垃圾公司为了啥?

精彩讨论

把脉2023-12-14 23:46

人民日报:这话我没说

飞花碎玉2023-12-11 07:20

ai小姑娘你不喜欢,偏偏喜欢通威老太婆。她都绝经了,你还在回味着几十年前她带给你的高潮

王利群Alex2023-12-11 05:01

【“光模块的谎言”】揭开CPO皇帝的新装。
今年A股赚钱效应最强的的光模块被券商喊了一年,可是这个板块的业绩目前还没看出来,光模块博弈的是科技巨头AI进展在A股的映射,你骗一波就可以了,总不能来回割韭菜吧;最近涨的逻辑基本就是谷歌Gemini超预期然后800G和1.6T的加速出货,至于其它基本面鸡狗们一概不提。
可惜现在连谷歌也被爆造假,海外巨头的资本开支增速已经一降再降了,谷歌2023年资本开支增速没负增长就不错了,2024年预期也就10%的增速,你说光模块的增速来自哪里,本质就是个传统周期性行业,800G和1.6T也是慢慢增长的,这啥都没呢,鸡狗们就开始喊500万只的增量,先把今年的增量解决了再说!既不增收也不增利,本身就是个此消彼长的问题,再说核心的光芯片还被人家卡着脖子呢,维持低速增长就烧高香了;按说chagpt 从2022年的用户到现在一个亿的用户,这个增速不可谓不快,可是对光模块的需求呢,半年报和三季报的报表没任何体现,新易盛已经连续三个季度同比下滑了,逻辑就是:AI用户增速最快的阶段对光模块的需求就是伪命题,再滞后这传导的也太慢了吧!
$中际旭创(SZ300308)$ PE(TTM)56.58,
$新易盛(SZ300502)$ 67.42PE,
光迅47PE,
$天孚通信(SZ300394)$ 68PE,明年全行业即使30%的增速也是死贵,但是估计连20%都没,今年的涨幅基本全靠炒AI抬升,炒炒得了,烂故事反复讲就不对了,整天骗散户,你这机构们居心何在?
光模块和游戏类似,周五的反弹同样属于资金记忆。无论券商研究员多么声嘶力竭的呐喊,这仍旧是个门槛不高,量一升价就跌的周期行业。特别是大腿英伟达增速最高点已过,未来推理端不用光模块,训练端国内需求被分流,国外非英伟达的谷歌tpu也跑出来了,靠绑定英伟达,编小作文讲故事的光模块厂商,也就掀不起大浪了。1.6t的故事,大概率得25年以后才能真一些。
现在英伟达下调明年下半年的cowos需求,上了算力贼船的研究机构,看你们嘴还怎么硬。

王利群Alex2023-12-06 11:45

【算力垃圾的暴雷】
看了英伟达数据,打脸各大上市公司数据。
英伟达发布了H100和A10000芯片的GPU计算卡的购买大户发货数据,海外主要占大头。
国内排名四甲的公司分别是,
第六名腾讯5万张,
第八名百度3万张,
第九名阿里买了2.5万张,
第十一名字节跳动2万张,
最后一名特斯拉1.5万张,
国内没在榜单的公司,加起来连1.5万张都没有。
没有GPU拿什么做GPT做大模型数据,用算盘做数据分析么?
哪些蹭概念的什么$莲花健康(SH600186)$ ,什么浪潮信息,什么中贝通信,什么鸿博股份,什么恒为科技,什么科讯飞大,什么360,都是在装模装样搞的大模型数据,关键国内大模型接近200家,没有任何盈利模式。
年底又到暴雷季,不仅防业绩爆雷,还要防董事长刑事暴雷,$恒润股份(SH603985)$12月5日晚间,算力概念大牛股恒润股份公告称,公司董事长承立新因涉嫌内幕交易罪被常州市公安局直属分局刑事拘留(据说了用英伟达的卡洗钱)。
同日,公司控股子公司上海润六尺科技有限公司总经理张亚洲正在协助常州市公安局直属分局的调查。
短线形态和市场情绪到高点的时候,此刻打破一切当初看多的算力租赁的牛鬼蛇神,续量不成立就是高点了。

曹大勇2023-12-11 07:10

国内的芯片 AI 等概念炒作,就像曼城等英超强队创新了 352 阵型打法,中国足球也一拥而上 352,除了骗人骗己,有什么意思呢?

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【“光模块的谎言”】揭开CPO皇帝的新装。
今年A股赚钱效应最强的的光模块被券商喊了一年,可是这个板块的业绩目前还没看出来,光模块博弈的是科技巨头AI进展在A股的映射,你骗一波就可以了,总不能来回割韭菜吧;最近涨的逻辑基本就是谷歌Gemini超预期然后800G和1.6T的加速出货,至于其它基本面鸡狗们一概不提。
可惜现在连谷歌也被爆造假,海外巨头的资本开支增速已经一降再降了,谷歌2023年资本开支增速没负增长就不错了,2024年预期也就10%的增速,你说光模块的增速来自哪里,本质就是个传统周期性行业,800G和1.6T也是慢慢增长的,这啥都没呢,鸡狗们就开始喊500万只的增量,先把今年的增量解决了再说!既不增收也不增利,本身就是个此消彼长的问题,再说核心的光芯片还被人家卡着脖子呢,维持低速增长就烧高香了;按说chagpt 从2022年的用户到现在一个亿的用户,这个增速不可谓不快,可是对光模块的需求呢,半年报和三季报的报表没任何体现,新易盛已经连续三个季度同比下滑了,逻辑就是:AI用户增速最快的阶段对光模块的需求就是伪命题,再滞后这传导的也太慢了吧!
$中际旭创(SZ300308)$ PE(TTM)56.58,
$新易盛(SZ300502)$ 67.42PE,
光迅47PE,
$天孚通信(SZ300394)$ 68PE,明年全行业即使30%的增速也是死贵,但是估计连20%都没,今年的涨幅基本全靠炒AI抬升,炒炒得了,烂故事反复讲就不对了,整天骗散户,你这机构们居心何在?
光模块和游戏类似,周五的反弹同样属于资金记忆。无论券商研究员多么声嘶力竭的呐喊,这仍旧是个门槛不高,量一升价就跌的周期行业。特别是大腿英伟达增速最高点已过,未来推理端不用光模块,训练端国内需求被分流,国外非英伟达的谷歌tpu也跑出来了,靠绑定英伟达,编小作文讲故事的光模块厂商,也就掀不起大浪了。1.6t的故事,大概率得25年以后才能真一些。
现在英伟达下调明年下半年的cowos需求,上了算力贼船的研究机构,看你们嘴还怎么硬。

【CPO光模块公司未来会消失】CPO,取消光模块,价值大部分转移到芯片侧,少部分转移到主机代工厂(比如富士康等)。炒CPO概念的那些公司,恰恰是将来可能都会慢慢会消失的厂家。
随着AI数据中心大爆发,我国是数据中心网络的光模块代工的主要区域,通信设备板块,大部分公司,不分青红皂白,今年统统都暴涨了一桶。尤其是那些小市值业绩很差的公司,通过一个个题材,拉了一波又一波:LPO、硅光、CPO、薄膜铌酸锂、1.6T。
其中,CPO最有趣,地地道道的文盲级冷笑话。
不少券商的卖方,开口闭口都不离CPO。
这就是A股特色,卖方指鹿为马。
CPO的全称是Co-packaged optics,光电共封装。就是将独立的光模块放到靠近主芯片的附近,从而节省信号传输的损耗,降低功耗。当然,这个过程是渐进式的,从远离主芯片,到最终与主芯片共封装,有四种过渡形态。
最后的终极形态,就是与主芯片继承。最后在单板上下如下形式:
包括主芯片+光信号处理,在一颗大封装芯片,光纤则密密麻麻部署在交换机的单板上。光模块就会消失了。
所以CPO在未来3~5年之内,基本上无法规模商用。
$中际旭创(SZ300308)$$新易盛(SZ300502)$$太辰光(SZ300570)$

【高度看空A股对AI的炒作】大模型:高度看空再强调一遍,大模型是技术,商业模式的本质云服务。因为目前A股的上市公司中,没有一家将云服务作为主营业务,大模型注定在A股没有生存的土壤。国内已经有两百多家大模型,而且目前没有任何盈利模式。
【李彦宏: 百模大战是对社会资源的极大浪费】$三六零(SH601360)$
彻底看空A股的大模型概念。
算力租赁:高度看空今年资金将算力租赁当做一个题材反复在炒,
跟十几年前的数据中心IDC裸机租赁没有区别,本质就是云服务的最原始形态:IaaS。历史已经证明这类商业模式的附加值很少,不赚钱,本质就是金融租赁。$中贝通信(SH603220)$
算力租赁要做好,必须实现云服务的高等级业态:超卖。将一台物理机器分成十份卖出去,赚十倍的钱。要做到这一点,必须依靠资金(DCI建设)、技术、平台、管理等综合能力。而这些方面,A股上市公司这些跨界而来的蹭题材的杂毛,在阿里、百度、华为等巨鳄面前,完全没有招架之力。
算力租赁股价轨迹,可参考十年前玩计算资源租赁的创业板龙头:网宿科技。老油条应该记忆深刻,最高点在2016年泡沫的高潮以后,一路暴跌。
AI应用:不知所措从大洋彼岸的情况看,AI APP开始遍地开花。但东方却风平浪静,百度的老总对此忧心忡忡。目前的情况是,对岸大模型的成熟度,已经可以很好的支撑具有商业价值的APP开发,而东方呢,大模型还远远没达到这个程度,所以,我们大概还处于对岸2021年时候的状态。
所以,这个时候投AI应用,跟买彩票没啥区别。只知道箱子里面可能有一些中奖号码,但你没有能力提前找到他们。怎么办呢? 有希望的,每个都买一点。 当然,最终能否发财,基本看运气。从风险收益比的角度看,未必划算。
算力硬件:鱼目混杂上世纪50年代第一台计算机发明开始,所有的计算机都采用冯若依曼架构: 处理器 + 存储 + 通信。当前最先进的计算机:数据中心服务器集群,也遵循这套架构。
1、处理器
实话实说,有价值的都不在A股的池子里,A股有少数几个处理器的标的,但是毛病一身,都有DNA层级的致命缺陷。要投,只能靠信仰。
当然,某为的生态也有一些代工的标的,不过,这条河水比较混。
2、存储
爆发性需求主要是HBM,DRAM和Flash,随DCI的增长自然增长。但是,HBM是高科技,比DRAM难很多,A股其实没有强相关的标的。能搭得上边的,都是卖方讲“武松很牛,买武大郎的烧饼吧”这种套路的故事。
3、通信
交换机这块,不管是Spine,还是Leaf,主要是BRCM的菜。
光模块这个产业后面因为CPO会集成进芯片,未来这个技术基本上消失了,其它蹭热点、炒概念的,在2024年业绩曝光后,均会证伪,风险较大。
$中际旭创(SZ300308)$

【A股开启价值投资的新时代】
惊天巨雷,外焦里嫩。史上最牛st股——左江科技,连续3个20cm一字跌停,证监会对其立案调查,公司因连续两年亏损且营收低于1亿元,存在财务退市的风险。
ST左江自22年5月开始启动,最低价37元,至23年6月最高涨到299.8,一年时间上涨710%,遂得“史上最牛st股”之称号。
那它为啥这么牛逼?主要就是公司搞了DPU芯片,这玩意类似GPU,专门负责数据计算和处理,属于功能性芯片,比较高端。
A股搞ppt黑科技的企业一大堆,但有可能实现的真不多,所以机构一拥而上,在没有任何产品落地的情况下,把st左江的股价一路推到300元,最高市值300亿。
可实际情况如何呢?23年1月宣布的1261万元DPU芯片销售合同,现在会计说没法确认收入,换言之一年了,可能收不着钱。
那为什么收不着钱呢?因为这是一笔代销合同,代销方为北京昊天旭辉:总共400片芯片,目前370片库存,20片用于市场推广,10片研发试用,一分回头钱都没见着。
23年6月,st左江又宣布与旭辉科技、众源时空签订了5100万元合同,但除部分产品用于测试外,在庆阳项目上无法完成服务器网卡的交付验收,该笔收入同样无法确认,说白了,空壳合同,还是一片都没卖出去。
此外,st左江的财报无法保真,形成会计“保留意见”的原因尚未消除,这也是导致退市的一大隐患。
唉,眼见他起高楼,眼见他宴宾客,眼见他楼塌了,潮起潮落多少回了?A股这帮骗子机构,包括联手坐庄的资金,编个故事就开始操纵股价,你要说这里面没鬼,鬼tm都不信!
300亿市值灰飞烟灭,不知道又有多少散户被套在里面,造孽啊~所以说对莫名其妙一路上涨、无视大盘的不知名公司,大家一定要保持清醒,千万别被那些无法验证的故事洗了脑,否则一旦崩盘,就是身形俱灭的结局,连点骨头渣都剩不下。
$寒武纪-U(SH688256)$$龙芯中科(SH688047)$$景嘉微(SZ300474)$ 也有类似的问题。
A股面临最后一跌,最后一跌的标志就是这个垃圾股王大跌,垃圾公司的大跌意味着一个旧时代的结束,新的时代开启,这是一个真正的牛市,2024年价值投资时代的新开始!

【算力垃圾的暴雷】
看了英伟达数据,打脸各大上市公司数据。
英伟达发布了H100和A10000芯片的GPU计算卡的购买大户发货数据,海外主要占大头。
国内排名四甲的公司分别是,
第六名腾讯5万张,
第八名百度3万张,
第九名阿里买了2.5万张,
第十一名字节跳动2万张,
最后一名特斯拉1.5万张,
国内没在榜单的公司,加起来连1.5万张都没有。
没有GPU拿什么做GPT做大模型数据,用算盘做数据分析么?
哪些蹭概念的什么$莲花健康(SH600186)$ ,什么浪潮信息,什么中贝通信,什么鸿博股份,什么恒为科技,什么科讯飞大,什么360,都是在装模装样搞的大模型数据,关键国内大模型接近200家,没有任何盈利模式。
年底又到暴雷季,不仅防业绩爆雷,还要防董事长刑事暴雷,$恒润股份(SH603985)$12月5日晚间,算力概念大牛股恒润股份公告称,公司董事长承立新因涉嫌内幕交易罪被常州市公安局直属分局刑事拘留(据说了用英伟达的卡洗钱)。
同日,公司控股子公司上海润六尺科技有限公司总经理张亚洲正在协助常州市公安局直属分局的调查。
短线形态和市场情绪到高点的时候,此刻打破一切当初看多的算力租赁的牛鬼蛇神,续量不成立就是高点了。

国内的芯片 AI 等概念炒作,就像曼城等英超强队创新了 352 阵型打法,中国足球也一拥而上 352,除了骗人骗己,有什么意思呢?

【垃圾公司开始暴跌,价值投资开始新征程】
A股主力资金丧心病狂!继昨天净卖出270亿,今天再卖250亿,开年两个交易日就抛售500亿,比外资砸盘还狠,好现象就是专门砸盘去年的人气股,AI权重股,昨天集中净卖出基金重仓股,今天集中净卖出科技股,华为,AI,TMT。
今天A股主力资金净卖出前十:
1.长安汽车主力净卖出3.90亿,华为汽车,A字调整;
2.科大讯飞主力净卖出3.39亿,人工智能,大跌新低;
3.昆仑万维主力净卖出3.30亿,游戏,调整;
4.歌尔股份主力净卖出3.16亿,消费电子,调整;
5.佰维存储主力净卖出2.68亿,次新,半导体,昨天大跌20CM,今天大跌10CM;
6.道明光学主力净卖出2.23亿,高位补跌;
7.江淮汽车主力净卖出2.22亿,华为汽车,A字调整;
8.鸿博股份主力净卖出2.22亿,算力,英伟达,大跌新低;
9.中际旭创主力净卖出2.09亿,CPO,大跌5CM;
10.欧菲光主力净卖出2.06亿,华为手机,消费电子;

02-21 08:50

【给吴清主席支招,关于A股游资蹭题材的问题】
最近微博开通了,#我给吴清主席支招#的话题
多年以来,游资蹭题材,拉抬各种垃圾公司的行为,已经严重搅乱A股正常生态,美国那边没发布AI的时候,国内公司什么都没有,美国一发布,第二天国内公司声称啥就都有了。这种蹭题材的行为必须打击。
【外媒评论中国股市】关于AI,中国的武大郎,一夜间变成武松。中国A股一天就完成了AI的全部技术,比海外牛逼。
【如果美股武松跌了,A股的武大郎们该怎么办】美股AI筑顶,英伟达那边季报还没有出来,也已经先跌为敬了。有个冷知识,上一次纳斯达克的科技泡沫崩溃也是在龙年。
$科大讯飞(SZ002230)$$寒武纪-U(SH688256)$$三六零(SH601360)$
全部都是垃圾公司。

03-17 11:55

【一个变化,大家注意】
可能很多人没注意,这几天5家上市公司实控人被吴老板请去喝茶了!分别是思科瑞华是科技国光电气超越科技天宜上佳。“罪名”是被留置而不是被抓。
那这几家公司犯了什么事?简单说就是业绩大变脸。上市前业绩很好,上市后很快就不行了,甚至变成连年亏损。这背后的猫腻大家都懂,就是可能“粉饰”业绩了。实际上,这才是A股最大的一个弊端,就是很多公司IPO就是业绩巅峰,经过中介包装估值非常贵,融资非常多!上市后还爆炒一通。那么等到炒作之后,留给市场的就是一地鸡毛!你还能指望通过它赚钱吗?除非是投机。所以,为什么大A投机盛行,就是很多股票没法看基本面,只能蹭热点、炒概念,各种吹.....!靠不断地和别人进行博弈+差价来赚钱。
$三六零(SH601360)$
$联特科技(SZ301205)$
$寒武纪-U(SH688256)$

2023-12-02 20:37

看了你的言论,我很后悔没有在五百元全仓德方纳米持有到今天!