二马老师被我忽悠买了个私人老板股票
投资这么多年,经历了太多的风格转换。
2015年牛市时,我那个时候主要买中小创。那轮牛市,其实是中小创的牛市。茅台这样的股票没涨多少。
2016年下半年的时候,仔细思考了新股的发行趋势,认为随着新股加大发行,同时小票估值太高,未来小票的前景不会好。于是清仓小票,拥抱价值成长股。也因此赶上了2017-2021年初的赛道股牛市。
2021年,从地产问题看到了盛世危机,开始清仓地产,银行、减仓白酒,到2022年底,逐步拥抱高股息央国企,2023年,清仓了手里的成长股,主攻高股息央国企。
2024年下半年,感觉又到了一个需要选择的十字路口。
这个时候,曾经看好的高股息央国企,随着股价上涨,逐步变成了低股息。而且基本面多多少少也受到了经济周期的冲击。即使如此,减仓、清仓后,股价还跌不下来。让人非常纠结。
这个时候,我在思考另外一个投资方向:高股息民企。
以前,央国企低估时,我对于民企是很排斥的。我的不为清单之一就是尽可能不买民企。担心民企的公司治理有问题,大股东和小股东完全不是一条心。但是形势比人强,我现在居然要考虑买民企了。
对于买入民企,我是这么考虑的。首先不能重仓,对于优秀的央企,我可以做到单一个股20-25%的最大仓位,而民企,单一个股我最多给到5-6%的仓位。我是考虑分散持有多个民企。
为什么开始考虑买民企,主要是国企目前有些贵。每次下跌时,总有一些国企成为护盘的中流砥柱,而民企会震荡走低。
另外,在规避民企的道德风险方面,除了刚才提到的仓位控制,我还有另外一个办法。一方面看估值,要求足够低估。同时,低估值往往意味着高分红,而高分红的企业,一般来说,公司治理不会太差。
投资太难,没有一成不变,没有一招鲜,吃遍天,拥抱变化,力求久远。
@今日话题 $贵州茅台(SH600519)$ $伊利股份(SH600887)$
民企最大的风险是因创始人或主要决策人导致的毁灭风险,所以控制仓位是分散风险的办法。民企最大的优点是弹性大,极易配合市场操作,有高估值溢价。风险和优势并存 ,都有道理。主要看投资人的风险偏好和承受能力.
知道了,你买了伊利
央企和省国资委里也有很多便宜的公司呢,那些土里长出来的,山里挖出来的周期资源股
该舆情新闻主要分享了一位tz人士的tz心得和思路,没有具体涉及内蒙古伊利实业集团股份有限公司或贵州茅台酒股份有限公司的情况,因此不会对这两家公司产生直接影响。
二马老师荣盛石化桐昆股份可研究过?
市场的逆行者,就是不按照事物的规律办事,90%会失败的。不管世界的,社会的,还是自然的,都要顺其自然的发展而行事,才是生存之道。
永新股份
没说哪个民企呢
5000个股票,挖呀挖呀挖^_^