A股很热闹，每天都有一个题材爆发，就是节奏有点快，从低空经济、AI 医药到高速铜缆，再到 Kimi，期间低空经济和设备更新崭露头角，但依旧无法掩盖AI的光芒。的确，AI 势不可挡，因为当下尚未出现如 2020-2022 年新能源那般，具备业绩与政策双轮驱动的行业。AI+的无限潜力，使其成为市场的新宠。许多人尚未反应过来，Kimi 概念已然横空出世。Kimi 究竟是什么？它的火爆又将使哪些公司受益？
Kimi概念爆发的三要素
Kimi其实只是文本大模型，是AI助手，是月之暗面公司开发的一款AI应用，它的出圈，有3大要素：
1、支持长文本输出，kimi文本输出“长”过国内其他文本大模型，在3月18日公司宣布支持200万字超长无损上下文，比GPT-4还要强。
2、应用人数上升快。Kimi应用近期以107%的增速排名第二，而增速第一的视频生成软件Pixverse，其投资方广电传媒已经4连板了。
3、公司估值1年不到提升7倍，给市场无限的想象。月之暗面公司在2023年4月，同年6月获红杉和真格2亿美元天使轮融资，融后估值3亿美元，而2024年3月进行新一轮超10亿美元融资，投后估值约25亿美元。初创公司获得175亿人民币的估值，比2023年AI应用之星万兴科技市值要高不少，在A股AIGC概念79只个股中，其市值要排到70位，这极大的提高了市场对AIGC的估值，相关概念股的股价纷纷大涨。
Kimi概念有哪些？
在Kimi概念中，有为kimi提供服务以及运用Kimi的公司，也有些公司Kimi并没有直接相关，他们的上涨主要是情绪催化，Pixverse和KIMI这些AI运用火热，提升相关公司的业绩和估值水平。
1、应用Kimi的公司有：掌阅科技、华策影视 、超讯通信，潜在的应用方福昕软件、华宇软件 。
2,能为Kimi提供服务的公司有：中广天择、海天瑞声、人民网。
3、对标Kimi的公司有中文在线、金山办公、彩讯股份、凡拓数创。
4、Kimi投资方有深信服(300454)和九安医疗(002432）。
5、与Kimi创始人杨植麟有合作的公司是捷顺科技。
Kimi后谁将受益？
视频生成软件Pixverse和长文大模型Kimi的推出，市场普遍认为文化传媒会因此受益，而KIMI的高估值，又提升了市场对AIGC的估值，因此，AI+传媒概念彻底火爆了，也带动了AIGC概念股上涨。尽管Kimi表示可以输出200万字的文本，但其还融资20亿美元，说明现阶段还需要大规模投入来打磨产品，目前真正能产生业务的，是AI的上游，看英伟达炸裂的业绩就知道了。此外，AI+运用的火热，一定会让更多公司加大对AI的资本投入，反过来又会刺激AI算力的需求。AI算力作为卖铲子的人，是最先受益的，炒完AI运用后，我们不防把目标转向上游的AI算力，算力是AI的基础设施，先修路，再开车。