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牛班长观点客观。在中国,这个行业才不过10年,现在下结论太早。如果关注这个行业,就要关注和出行相关产业的动态发展:专车,单车,电动汽车,分时租赁,共享租车等等。 对牛班长的大智慧表示佩服。
1.并购当然是最快发展的方式!2.神州肯定走的不是亚航这样低价航空这个模式,我觉得租车这个行业和航空业很像,有空大家可以类比一下。一嗨不赢利的规模是一嗨最大的问题,如果一嗨明年不能大幅度盈利,就要负更大的债!利息将吞噬营收!一句话就是一嗨不能造血,规模是未来的负担。第四季度神州和一嗨价格肉搏,单价已是白菜,神州和一嗨业绩都会很难看。3.一嗨在美国上市,再融资和估值及品牌均会逊神州,看两家市值就很清楚4.神州的生态比一嗨更合理,护城河更深,神州租车提供车辆给专车,神州专车给神州租车导流,买买车处理二手车。5.美股已是堰塞湖,港股全球价值洼地。 @牛班长 @老蔡读书 $神州租车(00699)$ 不能简单看规模增长就武断判定谁有希望。花钱谁不会?要看赚钱,赚不到钱都不能证明有商业能力!只有一嗨赚的钱够投入才能证明他活了,目前没看见!
砖就不拍了,谈谈的我看法,不足之处欢迎大家再补充。1.Enterprise我在美国用过,一个感受就是便宜。2.现在谈竞争优势,我觉得神州更明显,一嗨也在关注,两年后一嗨的二手车如果处理不行,今年的高增长就没有意义,反而是个拖累。3.不能用美国的模式来套中国,国情太不一样了,还需具体分析。4.不应过早下结论,毕竟从06年算起才十年。我更关心这个行业,未来能不能健康发展,如果长期受网约车的影响,我当然也不会做无谓的坚持。$神州租车(00699)$