拓普集团午后持续走低，最低跌幅超-9%，成交额近20亿元。
作为特斯拉最忠诚的“小弟”，拓普每一步都紧跟特斯拉背后，而其董事长更是用““事后来看，海外T公司的每一步决策都正确。””不吝赞美之词夸过特斯拉。特斯拉的最新大招——人形机器人，拓普同样亦步亦趋，此前根据半年报披露，研发的机器人直线和螺旋执行器已经多次送样，项目要求自2024年一季度开始进入量产爬坡阶段，初始订单为每周100台。
所以下跌原因归因节后华为问界订单强势崛起对特斯拉产业链标的造成竞争格局恶化，确实牵强。要知道，拓普本周跌幅高达-13.13%。因为对比下其它汽车零部件板块大多都是上涨，圣龙股份涨60%/光洋股份29.32%/沪光股份21.97%。
但对比下机器人板块，鼎智科技跌10.32%，绿的谐波-7.69%，三花智控-6.16%。机器人板块有个硬伤，市场都非常清楚这是明确的方向，但距离量产还早。其实特斯拉Optimus的量产还有不少现实挑战，马斯克提到，特斯拉并没有供应商能生产Optimus所需的执行器，必须定制。
对于未知的利好，类似明年Optimus能否投入生产，又如何开始商业化应用，都还需要更明确的信号，映射到股价上就是反复横跳。同时，由于整体是存量博弈，一个方向崛起必然有其它板块埋单，就如同今日#A股周一给巴以冲突买单，周五# 又给美联储加息买单了#
后续来看，如果这一轮的调整能够砸出黄金坑，而据高盛预测，人形机器人2025-2035年销量CAGR可达94%，2035年市场规模将达1540亿美元。人形机器人有望成为下一个AI落地蓝海场景，产业链各环节有望迎来高速发展机遇。
