$中粮家佳康(01610)$ 对应21-22年的PE估值非常低！
其一: 生猪养殖是目前企业的主要利润贡献。有谁知道22-23年生猪养殖的扩张计划吗？由于猪价在22年以后逐步回落到常态是大概率事件，关键要看有没有量的持续增长！
其二：资本市场目前并没有按照消费品牌企业给家佳康估值，主要是由于这部分业务的收入不大，而且不盈利。相当于猪肉做品牌的模式目前还没有验证成功。谁在这方面有一手资讯，请分享。谢谢🙏
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$中粮家佳康(01610)$ 对应21-22年的PE估值非常低！
其一: 生猪养殖是目前企业的主要利润贡献。有谁知道22-23年生猪养殖的扩张计划吗？由于猪价在22年以后逐步回落到常态是大概率事件，关键要看有没有量的持续增长！
其二：资本市场目前并没有按照消费品牌企业给家佳康估值，主要是由于这部分业务的收入不大，而且不盈利。相当于猪肉做品牌的模式目前还没有验证成功。谁在这方面有一手资讯，请分享。谢谢🙏
只要养殖部分每年增加出栏100万头，大概可以弥补猪价回归常态（但小非常态下，不可能回到过去水平），家佳康每年40多亿人民币的利润就有保障，合理10倍估值，大约有2倍空间。
如果生鲜猪肉品牌营销真正做起来，保持20%以上的复合成长，且盈利，则还有10-15倍的空间。估计这个需要3-4年才能看清楚。
根据券商报告，22年出栏仅425万头，相对21年400万头几乎不增长，尽管产能在21年底就达到600万头，不知何故？这样下来，22年养殖的收入和利润就是预期下降的。
稍好的是生鲜猪肉实现2亿盈利，但收入成长也仅13%。
我感觉上述预测是过于保守的，存在戴维斯双击的机会，需要找到证据
主力一念之间事情，股市就是赌场，其他没啥意思讲来讲去
22年以后每年增加一百万出栏