设备更新,央企先行,同意,铁路设备更新能更好的利用资源,节约能源。
中国铁路行业,有三大特征;
一是对于人来说,需求稳定增长。
比如24年春运的铁路客运量预计达4.8亿人次,创下历史新高,全年的客运量预计也将创下历史新高。
二是对于货物来说,公路转铁路是降低物流成本的重要环节,这点之前罗列过数据。
三是铁路机车紧缺,比如今年春节铁路客车日均单位周转量达7.45万人公里/辆,同比19年增长33%。
所以,大规模设备更新,实际上铁路机车是重要一环。
首先是机车更换;
根据机车最大买家国铁集团数据,截止到23年底,全国铁路机车拥有量为2.24万台,其中内燃机车0.78万台,占34.7%;电力机车1.46万台,占65.3%。
0.78万台内燃机车,里面有多少是旧设备,需要更换新增呢?
其次是机车维护;
就像巴菲特在今年股东信里说的,铁路行业资本开支太多了。
主因之一就是,火车动车是需要定期维修的,3年小修,6年中修,12年大修。
2010-2014年,是中国四万亿盛宴。
那段时间的动车新增数量是此前的一倍,现如今,已经10年,要进入大修阶段了。
维修保养收入,占中车铁路业务的40%。
换言之,中国中车是强周期股票。
加上有政策支持,今年必然是中国中车的大年。
这也是为什么,中国中车股价狂奔;
60日均线仅仅是象征着压制,到年线就摊牌了,不装了,通通踩在脚下。
当然,中国中车已经是大盘股,业务众多,国内外都有,新产业就有39%。
所以弹性已经不会很大。
但估计,相关零部件公司里面有大机会。
这方向,值得深挖。
但能否挖到10倍,那就真的考验运气了。