周末讨论的沸沸扬扬的华为和中芯国际事件，趁机自己也好好研究，好好整理下中芯国际相关产业链受益公司以及相关标的简评。
背景简介：5 月 15 日中芯国际公告：中芯南方（中芯控股、国家集成电路基金、上海 集成电路基金共同投资建立，专注 14nm 及以下工艺和制造技术）投资总 额将扩至 90.59 亿美元，注册资本由 35 亿美元增至 65 亿美元，其中国家 集成电路基金 II、上海集成电路基金 II、中芯控股将分别增资 15、7.5、7.5 亿美元。同时考虑中芯国际拟赴科创板上市、2020 年资本开支上调 11 亿美元等积极因素，先进制程投资扩产有望加快，并释放更大设备需求，在半导体设备自主可控需求迫切的环境下，国产设备企业有望受益。
首先是方正证券陈杭的神图镇楼：
一、上游设备
北方华创：国内产品线最丰富， 半导体装备涵盖刻蚀机、 PVDPVD 、CVD CVD、ALD 、清洗设备扩散炉 、清洗设备扩散炉 和快速退火设备等，也是晶圆厂资本开支高速增长的最直接受益者，具备14nm制程部分设备供应能力。2017年自主研发的Saqua系列12吋单片铜互连清洗机获得客户二次订单，进入中芯国际B2芯片生产线；北方华创生产的CVD设备已进入中芯国际28nm生产线，14nm设备处于验证期，中芯国际为核心客户。
中微公司 ：主营业务为刻蚀设备和MOCVD设备，高端半导体设备领军企业，已具备7nm/5nm制程部分设备与材料供应能力，中芯国际为核心客户。
至纯科技：国内高纯工艺系统龙头，客户包括中芯国际、长江存储、南京台积电等。清洗设备，相对核心设备工容易突破，湿法清洗设备已经获得了中芯、万国、TI、燕东、华润等用户的正式订单。公司一直与中芯国际有合作，中芯8寸及12寸产线均有参与建设。中芯国际参与定增。
精测电子：公司转型的半导体检测业务2019年实现零的突破。上海精测主要聚焦半导体前道检测设备领域。上海精测已引入国家集成电路大基金、上海半导体装备材料产业投资基金等专业投资机构入股。近期是武汉精鸿，上海精测中标长江储存设备招标。
长川科技：主要产品包括检测机和分选机，正处于探针台、数字测试机等新产品研发推广阶段。司已成功开发 我国首台具有自主知识产权的全自动超精密探针台，兼容 8/12 寸晶圆测 试，自主开发的视觉系统实现晶圆与探针的自动定位，整体精度达到国 际一流水平，可广泛应用于 SOC、Logic、Memory、Discrete 等晶圆测试需 求领域，目前已顺利在客户端进行 Demo。国家大基金对公司持股比例持续上升。
天华超净：作为国内领先的静电与微污染整体解决方案提供商,主要客户涵盖了半导体、硬盘存储、新型显示、通讯等电子制造行业的众多知名厂商,包括中芯国际等企业。叠加宁德时代，新能源车。
亚翔集成：公司专业从事无尘、无菌净化系统、设备及其周边机电安装、空气净化等安装项目。中芯国际是公司重要客户。远端16年底次新，超跌。
芯源微：公司是国内唯一一家研发与制造涂胶显影设备的企业。客户主要包括台积电、上海华力、中芯国际、长江存储、华为、华天科技、长电科技、通富微电等。
万业企业：已完成低能大束流离子注入机α机调试，有望正式向客户发送样机。
二、上游材料
有研新材：靶材稀土双轮驱动。国内 4-8 寸芯片制造用靶材市占率第一，12 寸铜靶成为国内主流客户第一供应商，国内唯一全面掌握各种铁磁性靶材制备关键技术的公司。覆盖中芯国际、大连Intel、TSMC、UMC、北方华创等多家高端客户。锗单晶片是红外测温仪的关键材料，子公司有研光电新材料拥有全球领先的红外锗单晶生产线，是全球红外光学锗片和红外LED衬底片的主要供应商，占据全球约25%市场份额。叠加稀土myz，红外测温材料。
新莱应材：国产洁净材料龙头，半导体+食品双轮驱动，半导体设备“血管”，超净管阀。主要产品包含真空室、泵、阀、法兰、管道、管件、压力容器和设备组装等，产品可用于食品、医药、半导体行业。设备厂商开展合作如美商 应材、拉姆研究、北方华创、中微半导体等；在厂务端，新莱应材面对 终端客户，如海力士、中芯国际、三星、长江存储、华星光电、惠科等。
安集科技：抛光液龙头，抛光液逻辑芯片14nm实现销售。中芯国际为第一大客户2019年收入占比51.4%。主要产品包括不同系列的化学机械抛光液和光刻胶去除剂。2020Q1净利大幅增长。
沪硅产业：300mm半导体硅片部分产品已获得中芯国际等芯片制造企业的认证通过。
南大光电：国内电子材料细分领域龙头企业。公司已获得国家02专项“193nm光刻胶及配套材料关键技术开发项目”和“ArF光刻胶开发和产业化项目”的正式立项。收购山东飞源气体有限公司57.97%的股权。飞源气体是国内排名前三的电子级氟化工供应厂商。是台积电、中芯国际、京东方等一线大厂的主要供应商
华特气体：华特气体是中国特种气体国产化的先行者。并实现了近20个产品在国内集成电路、显示面板等产业链的进口替代。公司客户涵盖了中芯国际、华虹宏力、长江存储、台积电、京东方等国内一线知名客户。还进入了ASLM、英特尔、美光、德州仪器、海力士等全球领先的半导体企业供应链体系。
容大感光：公司的光刻胶产品主要包括紫外线正胶、紫外线负胶两大类产品以及稀释剂、显影液、剥离液等配套化学品。
晶瑞股份：公司产品为四大类微电子化学品，包括超净高纯试剂、光刻胶、功能性材料、锂电池粘结剂。公司为国内LCD光刻胶龙头。半导体i线光刻胶产能100吨、厚膜光刻胶产能20吨。i线光刻胶已取得了中芯国际天津、扬杰科技、福顺微电子的供货订单，在上海中芯、深圳中芯、吉林华微等知名半导体厂进行测试；KrF光刻胶完成中试。
三、下游封测
长电科技：全球第三，国内第一封测龙头。中芯国际旗下芯电半导体持有公司14.28%股权，是公司第二大股东。长电董事长周子学为中芯国际董事会主席。2020Q1净利大幅增长。
四、下游设计
兆易创新：国内储存龙头。储存，MCU国产替代空间巨大。中芯国际的客户及战略投资方，持股1.02%。拟以境外全资子公司芯技佳易微电子（香港）科技有限 公司为主体参与认购中芯国际本次发行配售股份，投资总额不超过 7000 万 美元之等额港币。2020Q1净利大幅增长。2015年后远端次新。近期除权，填权预期。
圣邦股份：国内模拟芯片龙头。国产替代。2020Q1净利大幅增长。2015年后远端次新。即将送转，填权预期。历史新高。
卓胜微：国内领先的射频前端芯片厂商。国产替代。2020Q1净利大幅增长。2019年次新。即将送转，填权预期。
韦尔股份：国内领先的CIS供应商，光学赛道优势。国产替代。2020Q1净利大幅增长。2015年后远端次新。
景嘉微：国内GPU的龙头，A股唯一GPU企业。公司图形显控模块在军用飞机市场中占据明显的优势地位。国产替代。叠加军工，2015年后远端次新。
五、参股及其他
华达科技：2019年8月，公司拟出资5,000.00万元参与认购共青城橙芯股权投资合伙企业(有限合伙)基金份额。资金来源为公司自有资金。共青城橙芯股权投资合伙企业(有限合伙)募集总规模预计2.15亿元，资金募集完毕之后，出资2亿元专项投资于中芯绍兴，占其总股本的3.40%。公司通过投资共青城橙芯，战略布局集成电路芯片产业，共青城橙芯主要投资于MEMS微机电系统、高端功率器件等生产制造企业，为公司向新能源汽车、汽车智能化技术的转型提供战略支持。叠加特斯拉，远端次新，超跌。
大唐电信：母公司为中芯国际第一大股东。