$崇达技术(SZ002815)$ $国星光电(SZ002449)$ $圣泉集团(SH605589)$ 十年投资，或许终究是梦一场。自认为算是比较坚定的，不会被外界的一些“烟雾弹”困扰，经历过2015、2016、2018股灾，每次暴跌都有各种各样的利空消息扑面而来。这次也不例外，依然是利空消息满天飞。对这几家公司的基本面业务依然有信心，没出现啥大问题，但是对其他格局更大的一些东西，却没多少信心了。哎，这次能不能挺过去，自己都觉得迷惘。真心割不下去，因为只要不是企业出现基本面问题，现在的价格都是以前梦寐以求的。再简单梳理一下吧，就当作给自己打打气。
1、崇达技术。
亮点：1、无融资、无融券功能。2、基本面扎实，前两天扩产的中高端产能已经逐步释放，目前到了业绩释放的阶段，中高端产品收入占比从40%增长到2023年第三季度60%。3、IC载板，门槛较高，竞争格局较好，国内市场目前就3、4家规模大陆企业在做。4、汽车电子，2023年上半年显示汽车电子业务占比25%左右，公司明确表示该业务还在快速增长，得益于国内汽车的高速发展。5、服务器领域，由于漂亮国那边的因素，国产替代的增量，导致服务器领域的订单也在增长。同时，由于AI的高速发展，也能带来一部分增量。
缺点：消费电子市场依然处于较弱势的状态，虽然前段时间华为手机、小米手机出现了销量小高潮，但整个消费电子市场还没有完全反转。
2、景旺电子
懒得聊了，之前分析过一大堆，亮点非常多，综合实力很强，唯一的缺点个人感觉就是可转债，还是2个。
3、国星光电
国企，行业沉迷了3年，业绩也萎靡了3年，主要是业务较为单一，2020年以来，LED行业全行业都不行。但在这几年时间当中，国星一直在“求变”，往门槛高的方向发展，取得较大的成果，MINI- LED、RGB等产能扩产、投产也落地了，业务规模不再像以往单一，另外还成功打入汽车车灯行业，背靠佛照的渠道，同时和华为合作研发（公告说的是“深入”、“全面”合作，还专门举行了记者发布会），随着问界车型的成功，国星多少能分一杯羹。2024年是业绩开始反转的一年，快的话上半年，慢的话下半年。
4、圣泉集团
综合实力强到在国内企业同行业当中，远远甩开第二名。最大的亮点：PPO树脂规模化产能，全世界目前只有2家能大规模生产（因为专利、技术门槛等因素），该企业目前PPO产能满产满销，还满足不了国内市场，新的产能也已经落地，明确2024年一季度投产。什么是PPO？半导体、芯片需要用到的核心原材料，属于光刻胶细分领域，包括AI人工智能需要的光模块高端PCB板，也是从圣泉采购PPO原材料。
除此之外圣泉还有其他很多亮点，木糖醇全亚洲第一，大庆变废为宝的项目也在2023年第四季度成功投产，航天航空、高铁地铁等行业也需要用到圣泉的材料，而且关键是其他国内多数企业无法替代，国内就只有圣泉能提供（航天航空、高铁地铁这些行业不太可能向外企采购）。
至于缺点，说实话，一家处于风口热点，半导体芯片国产替代、AI服务器概念等，全世界仅2家企业能规模化提供核心原材料，新扩产的PPO产能据说已经被华为预定了一大半，这类企业，上市原始价格是24元，现在已经破发跌到16元，我想不出有啥缺点（格局更大的ZZ不说）。