$北方华创(SZ002371)$
摸底调研
1、光伏2022年，占比约10%到15%，2023年比重提升。
2023年，预估光伏在业务里占比近20%，算40亿。
2、光伏、led业务的毛利率没有30%
3、半导体设备占大头，预估超过百亿级别，先进封装也算半导体设备
4、研发开支40亿，比国内其他半导体公司研发支出的总和还多
5、华创在晶圆厂的评价较高，对下游贡献值最大
6、先进制程这块，华创承担了最多的任务，投入了最多的资源。在未来先进制程的布局中，公司依然是国内设备最大的供应商。
7、电子元器件业务的增速低于装备业务，毛利率和业务占比均有所下降