$亿纬锂能(SZ300014)$ 以下转发卖方观点，结论自己判断。**结论：对于电动车产销判断核心是把握车型节奏，本质是对其消费属性、产品属性的理解；基于此，我们判断#年内电动车产销主升浪将至，数据启动只是时间问题。明年在车型周期下将进一步放量，不能简单的把渗透率、补贴和增速画等号，车型决定销量，优质产品的数量和上市时间决定增速------------当前市场对于电动车产销极度内卷，从原本官方的月度产销数据，Q1开始跟踪周度上险量，Q2开始跟踪周度订单，本周甚至出现跟踪周度进店客流。目前市场高频跟踪数据的核心担心如下：:rocket:短期跟踪客群、跟踪订单、跟踪周度上险数据，实际还是在担心短期需求，但实际上：@销量基本面：21年中国电动车销量350万辆，#今年1-7月销量在疫情、涨价影响下依然高达318+万辆，同比高达118%，8-9月预计将持续维持该增速，销量必然超过650万辆，基本面已远超预期。@订单基本面：#当前新能源车的交付周期是去年去年同期的2倍，也远长于同系燃油车，#电车真正缺的是产能，叠加7、8月汽车的传统淡季（05年来行业销量历来如此），9月开始进入旺季订单将再进入持续增长期。-------------长期质疑消费力减弱销量迟早衰弱，渗透率超20%即将见顶，但实际上：@ 乘用车消费2018至今已无增长，#目前电车销量驱动的本质是车型驱动&认知驱动下挤占燃油车的市场，电车目前在售产品是油车的1/10，而新车型推出的款数与油车相当，厂家都已将精力放在电车产品的开发上，供给的极大丰富是带动电动车销量超预期的核心动力。@ 渗透率核心取决于额消费者更愿意买燃油车还是新能源车，电车在内外饰、加速性能、移动互联、自动驾驶、个性化等领域获得消费者的极大认可，#未来想买油车的新款车都难求，当下的渗透率又何来见顶一说。我们在6月、7月电话会中反复强调6月、8月销量环比高增，7月环比持平，当前持续验证。电动车电池板块是少有的在当季度能兑现业绩的环节，#估值属于新能源洼地，销量的高增必然带来业绩超预期，持续的下跌让市场情绪已经到达冰点，我们认为半年报前后应有明确机会。