兆易创新(603986) 2023年半年报点评：出货量环比增长，Q2营收环比改善毛利率持续承压

上半年营收和净利润同比都降低，消费电子需求疲软，哪来的信心预测2023-2025的营收能增长？“公司发布2023年半年报，上半年公司实现营业收入29.66亿元，同比-37.97%；实现归母净利润3.36亿元，同比-78%。2023年第二季度，公司录得营业收入16.25亿元，同比-36.32%/环比+21.11%；实现归母净利润1.86亿，同比-77.90%/环比+23.87%。”
“2023年H1，全球宏观经济与存储行业下行周期的负面影响仍未消退，消费电子需求疲软，工业市场需求不及预期，导致公司上半年营业收入同比下滑明显，毛利率持续承压。“
“投资建议：我们预计公司2023-2025年营收分别为66.05/78.99/98.13亿元，归母净利润分别为9.00/13.22/21.65亿元，对应当前股价PE分别为70/48/29x，维持‘买入’评级。”
这哪家出的，真该骂骂