信达国际：中航科工受惠于中航集团重组 目标价6.06元

中航科工(2357) 5.46元 / 目标价：6.06元 / 14.3%潜在升幅 因素：i) 集团受惠于中航集团重组，即使内地经济增速放缓，集团于2012-2014年间营业收入复合增长率达18.3%，净利润年复合增长率8.4%，毛利率维持约19%水平；

可以考虑持有到两会公布国防预算后。