为啥大家碰上这种事情都不去查查交易所的规则呢？期指本来就是对到期日指数的预期，当然也包含对分红除权的预期，所以每年六月七月的合约相对其他月份的升水都要小，上交所和深交所的期权采用的是国际惯例，除权的话调整行权价和合约乘数，一个期权可能调整两次，除权之后还会加挂新合约。

xueqiu大师就这个基础？最基本的除权都不懂。想想这样的私募也是怕了。

大师，对期权来说，如果标的股票分红，期权合约会做相应的除权处理，除权后合约会有相应的标记，同时也会新上标准合约。期权方面知识可以上股票期权专栏学习：ensharing.com/?cat=28

手工算了下，去年50etf分红比例大概是2.37%，如果今年分红比例不变的话，在分红月份里（5-8月）50指数会自然损失约49点。也就是说，吃50期指贴水的同学，会有大概49点看到吃不到。

期权无分红权，尤其股票期权如遇较大分红对期权影响较大。

期货，期权不做任何出来，指数会做除权处理

分红了，指数除权下跌啊，所以分红季期指贴权厉害着。6月大多下跌，就因为叠加了大银行的分红除权！

ih和if不处理，相当于多期指的话贴分红，空期指赚分红。50etf是拆分。相当于分红送股。期权不大清楚，想的话应该和期指差不多。

这事可以问小刚刚

大师自己就是高手啊