在买进牧原股份几个月之后，对肉类股有了一些的思考，今天来谈谈肉类股中存在的3种机会。
第一类机会是牧原股份、温氏股份，属于肉类股中的头部企业。他们的上涨逻辑非常简单，就是等待猪肉价格的上涨。
根据历史资料，猪肉企业每头猪的利润空间大致在100元至600元之间。 假设未来3~5年有机会触碰最大的利润空间，那么以牧原股份为例，其最大年利润有可能达到600亿。到时候还要看整个市场的投资氛围，如果非常清淡，只给10倍估值，那牧原股份在那时应该值100元，如果市场非常火热，能给到30倍估值，那么牧原股份应该能涨到300元。
当然，猪肉价格什么时候涨， 能涨到多高的价位？没有人能给出准确答案，所以我只能说未来5年内是有这种可能的。有可能是明年，也有可能到 2029 年，所以这种企业一定就要长期拿着，等待猪肉价格涨到感觉很不合理的时候再卖出。
第二类机会是ST正邦之类。由于被江西双胞胎集团重组，在肉价或许上涨之外，又多了一个借壳上市的题材。不过，由于其市值目前已经高达300多亿，与新希望450亿左右的市值相距不大，再考虑到即便双胞胎借壳上市也会增加股本，那么其市值已经与新希望相当。而在目前的江湖地位上，双胞胎应该略逊于新希望。
ST正邦短期内的机会在于摘帽更名，虽然上周其再次延期回复深交所关注函，但摘帽基本板上钉钉。值得注意的是，一旦摘帽通过股价快速拉高，其估值就已基本合理，应该选择逢高卖出。
第三种机会可以看看ST傲农等。这类公司目前正在预重整，从消息面以及股价表现来看，重整成功应该问题不大。
在生猪全年销量榜上，傲农应该可以挤进前5。而目前总市值仅有40亿。一旦重整成功且恢复正常生产，简单的参考其他猪肉企业的市值，傲农总市值应有望达到200亿。如果重整方案为10送10左右，在股价基本不变的情况下，其总市值达到80亿左右，那就还有一倍以上的上涨空间。
以上3类机会最重要的前提是猪肉价格要上涨，如果猪价长期低迷，所有的估值都要再打折，上涨空间也将被大幅压缩。当然，如果你认为未来5年内，猪企一定会有从全体亏损到全体暴赚的机会，同时又愿意长期持股的话，其实回报率也不算低，也就是未来5年内大概有3~5倍的空间。
另外还有一只股票可以赌一把，就是鹏都农牧，这支股票目前已经跌破面值，但出现放量迹象，很有可能能走出一波行情。
先说个前提吧，这支股我认为明年退市概率应该在9成以上。如果你想买这支股票，应该抱着去澳门玩的心态，也就是说，你愿意在澳门消费多少钱，就可以买多少这支股票。反正体验都差不多，就是刺激一下。
从基本面看，这支股问题很大。首先是营业总收入一两百亿，里面虚假成分很大。这支股和上述三类股票不一样的是，它其实是做贸易的，自己养殖的占比很低，主要是从巴西等国进口牛肉回国，所以属于商业流通类的股票，而不是养殖行业的股票。从周末锦州港被ST的消息看，这类商品贸易造假难度比较小，牵涉到国内国外，查证比较困难，很容易被上市公司利用。
其次，其经常收到证监局的关注函。表明其公司管理相当混乱，也许被立案调查就在不远处等着呢。
但从技术分析角度看，其有一定的参与价值。首先，在一元附近，该股已成交15亿左右，换手达到实际流通盘的近50%，显示有资金进场吸纳。
其次，公司在一元附近开始进场回购，而且动作迅速，短时期内已花了1个多亿，显示对未来的股价有信心。这与去年的几只破面后上涨两三倍的股票非常相似。
如果设想一下鹏都农牧的炒作路径，我更愿意参考去年的ST泛海，也就是主力在底部借助利空消息暴涨暴跌，强势洗盘，同时上市公司或大股东配合主力资金进行回购或者增持。开始几次的增持都是真金白银，但当股价上涨两三倍后，再发布类似消息就不怎么买入了，而那时也将进入出货阶段，最终退市了事。
再次重申，买进这类股票基本等于赌博，如果想介入，你就把平时打麻将的钱或者去澳门消费的钱买成这支股票就行了，大仓位绝对不要去搏，因为退市概率太高了。
