价格预期:转股价值94.54元(27日收盘价5.71),参考对标转债溢价率水平及发行规模,给予溢价率在32%~35%,预计上市合理价格为125~128元。
配售分析:再升转债于9月29日申购,原股东可优先每股配售0.5000元面值可转债(发行量除以总股本),配售1000元可转债需要2000股。
安全垫:获配一手需要2000股,收盘价位5.71元,需要资金为11420元,安全垫计算公式:预估收益265/需要资金11420=2.32%,也就是配债收益能够承担正股2.32%的亏损。我认为安全垫偏低,放弃配债。
结论:我全力申购。
(提示:本文仅作为自身操作经验总结,供大家交流探讨评论,所涉及标的不做推荐,据此买卖,风险自负)