本周小结

算力、汽车方向，作为前一阶段主流核心题材。整个过程都是不断的以分歧、回流的趋势形态进行。随着逐渐运行，相关新的驱动也逐渐减弱，行情阻力越来越大。算力租赁目前恒为表现较好。于此同时上游的硬件端开始异动，无论是位置，还是逻辑，还是“新”“旧”上游的阻力小一些，产业上来看上游大部分是铲子股，确定性相对又高一些。包括发酵的HBM存储、周五异动的CPO这些。盘面上来看，整个拉升过程都是阻力很小。

汽车方向前期华为，江淮，奇瑞几条路线也已然退潮，新的特斯拉皮卡、小米汽车本周有些表现。这俩个新方向里，个人觉得皮卡优于小米，另外周五智能驾驶也因为新闻有些异动。

鸿蒙系，作为华为的延伸方向，有鸿蒙脱钩安卓的消息面刺激。相对而言个人觉得鸿蒙开发的培养是新的炒作增量，对比来看过去鸿蒙真的炒的太多次了，从炒作层面，鸿蒙软件的用户增量啥的已然不是市场炒作的“新”东西。

周末发酵的几个方向，HBM发酵很强。由三星、海力士的提高产量刺激。几乎全民热议了，个人来看HBM作为储存技术的顶尖，跟随储存产业景气度恢复趋势上升，相关产业六月份也分享过一篇专文。强发酵之后考验市场承接。所以如果早盘在高开很多的情况下盲目去接，可能比较难堪。

另外随着年末，网上有很多跨年妖股的讨论多了起来，主要是西陇科学、银宝山新、多伦科技这三个标的争议；其中西陇科学、多伦科技都有强烈的反核习惯。三者代表不同路线的分支题材，西陇科学多次反核+海默病检测+光刻胶多重属性；银宝山新汽车属性；多伦科技昇腾+卫星以及无人驾驶；这三个标的个人看法保守，不做点评。

资金在算力下游以及汽车方向介入很深。所以面对强发酵的东西，个人是偏保守些的，看好的肯定都是以低吸为主。

下周来看对算力上游产业、药的方向、以及相对新的发酵的东西看好