$沃森生物(SZ300142)$ 好久没写了，大家别去看那些吹mrna的了，以前说批了新冠路线走通。现在新冠批了，其他品种在哪呢。hpv9慢不慢的已经不重要了，股价已经跌了不少，重要的是公司对hpv9和公司的hpv整体怎么看，两次李云春电话会说的话都应验了，虽然一次比一次被骂的惨。但是公司毕竟还是比散户懂疫苗这个行业。
竞争格局变了，各种资本孵化了不少疫苗公司，也不少拿了牌照。在国家大力支持之下，竞争格局打开。不过艾博斯微们目前也都快熬不下去了，沃森投的那两也都半死快死。有能力研发和并购的公司目前好像剩下智飞了，毕竟代理赚钱还能赚个好几年，甚至以后出来别的大品种智飞可以继续代理。万泰应该是这几年不断炒作他的九价预期，可见的是营收短期要大规模下降了。不过股价很坚挺，很弹性。勇者胜去吧。
康泰和沃森现在步调差不大多，康泰子公司占比多，比沃森多个狗苗，沃森多个mrna平台十三有个先发优势，并且出口上领先一些，也就这样了。感觉未来三年格局应该是，智飞继续躺赚，波动的是市盈率。康泰沃森接近，万泰变成预期成长股。其他斯微等等那些就慢慢成为时代的弃子了。毕竟国药那些都不怎么去研发，民营资本自己都快活不下去了。
当然，沃森目前在疫苗公司里面属于包袱重（营收压力，研发压力，股东压力，舆论压力，融资盘压力，投资的公司股价压力），行动慢（研发慢），有眼无珠（有眼光，但是很多时间没把握好，没赚到大珍珠）。
大家判断的基本盘我认为都不对了。几年前大家按照13+2+mrna去给市值预估。呵呵现在不能这么算了，因为后两个对沃森都是减法。沃森在这三年，把13价先发的利润都拿来研发了，却没有收货。2价本来也是个第二家，但是万万没想到去年得利的是默沙东。300亿不到的沃森，是各种技术产品成型后的最便宜估值沃森。但是大家万万没想到，当年的梦想实现后是这样一副景色把。
超跌，待企稳反弹。预期差，待稳定反转。当然，很多人不会坚持，觉得还要跌或者涨不动，这都是你们的自由。给不出建议，给些虚头巴脑的。自行判断。