1.新国九条对市场的影响可以浓缩为:利空黑五类，利好白马蓝筹；利空小微盘和纯题材炒作，利好行业龙头。
这其实与我进入四月后，重业绩轻题材的策略不谋而合，下周会在新国九条的刺激下得到进一步强化。
2.贵金属短期见顶，风险大于机会。近期的加速上涨并非正常现象，已经超出了美联储降息预期因素的影响，实际展现的是war3预期的影响，而伊朗报复以色列对贵金属来说是利好落地，或者说是利好不及预期，并未引发更大程度的不可控事件，相反看起来只是伊朗为了平复国内舆论不得已做的一次回应，提前给对方做了预告，并未造成人员死亡。
唯一的变量是内塔尼亚胡，不过以色列领空已经重新开放，拜登也打了电话，目前看来，到此为止的概率大于继续升级。那么对于贵金属来说，短期周一会是兑现点。
当然，调整到一定程度后，随着美联储降息的临近，还有可能重拾涨势，等那时候我们再考虑下一波机会，现在先要考虑规避风险。现在有迹象表明，今年最多降息一次且在四季度，甚至有不降息的可能，这对贵金属可不是好消息，只要时间进入下半年，市场开始交易今年不降息的预期，很多东西都要重新评估，包括贵金属。
3.出口数据看似不及预期，但这里有去年高基数和汇率双重因素，实际没有看起来那么差，如果出口方向明天有调整，不是风险而是机会，而且会是近期最好的一次机会，后面不一定还有好的买点。
主要就这几点思考，等等晚上的业绩预告，有啥新的到时候再补充。
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