我觉得可以这么理解。银行是一种特殊的经营方式。一般企业的资产负债比很低，因为其资产很重需要不断折旧且难以变现，靠自身的资产来产生较高收益，不足时采取负债形式，这时候，负债就是贷款或债券的使用费用（即利息）很高，基本在6以上，高时在10以上，民间不低于15，小微贷达到20甚至三十多。一般来说经营形式好的时候利润率很高完全覆盖贷款利息，所以负债的贡献是正的，这就是杠杆的积极作用。一旦使用高息贷款，当大于实际利润率的时候，负债对经营利润的贡献是负值。所以说要慎用杠杆。但银行不同，负债是存款或债券，利息一般是法定的，很低，一般不会出现高出贷款利率的存款。银行的固定资产是占比很少，折旧很低。银行的负债率高实际就是把存款和贷款看做借款和资产了，从会计规则角度就是高负债。我们假如把银行类比成实体生产企业（虽然不太合适），其实也可以简单的把存款看做银行的原材料，产品是贷款和服务。银行的原材料不需要买，只需要付少许利息即可得到，而且还可以创造新的贷款，也就是以极低价格采购原材料。多数时候，银行的贷款是大于存款的，而且实际存贷息差也大得多。所谓净息差，实际上是考虑了存贷息差和提取坏账之后的息差。当你把存款和贷款看做原材料和产品的时候，是不是负债率就很低了？但是即便这样，银行由于跟钱打交道，客户的风险会很容易传导到银行，风险仍然很大，所以，风控是银行的命门，是极其重要的，由此深刻理解客户的业务特点，公司状况并尽量选择低风险的优秀客户就可以有效将风险控制在一定范围内。