最近股价跌下来，都在说洋河的坏话。
静静坐下来，想到哪写到哪。
天猫双11数据也不理想，很多人开始怀疑洋河的品牌。甚至宣称江苏未来是今世缘的天下。
遥想一年多前，大部分人还在赞美管理层的能力，渠道的问题出现，洋河一下就成了众矢之的。
首先思考下，渠道问题。
时代在飞速变化，原来靠渠道优势迅速崛起的洋河，显然在快速崛起阶段渠道结构已经不适用了。
但渠道变换谈何容易，第一是心态，第二是利益关系。
不过洋河勇于改动的行动力，确实是白酒里面很少见的。白酒在我眼里一直是中老年的最爱，守旧和超高的转换成本，更加上陈酿的理念，过快的转化确实不符合白酒的产品属性。
有利有弊，洋河的品牌确实在简化，快速执行力的洋河对于省外和国外发展确实有利。
第二，现在洋河还能不能买？
我们看到洋河此次去库存，确实毛利率，收益率各项指标很健康。不看好，是因为它的第三地位，其他白酒占据渠道优势发力。
白酒的陈酿属性，管理层优化产品，结构。整个行业产品升级，未来老龄化加剧，国外的白酒市场。行业和公司财务结构都很健康。
另外洋河是真的便宜，高分红，还有什么抱怨的吗？今世缘定位跟洋河都不同，有什么好担心的呢？ $洋河股份(SZ002304)$