你这个图有点片面了
如果单看二季度天际就不行了,受到6F降价影响还是很大的,毛利率从55%掉到了30% ;多氟多是从42%掉到33%,现有数据看肯定是多多的生产成本更低,当然这里面有没有低价碳酸锂的影响不好确定,看看三季度基本就能确定了~三季度出来也就能验证董秘说的生产成本低3-4万是否成立了
如果这个赛道选一个标的肯定是选多多,而不是天际的~
多氟多注定干不倒对手,最终的结局就是两败俱伤!
你这个图有点片面了
如果单看二季度天际就不行了,受到6F降价影响还是很大的,毛利率从55%掉到了30% ;多氟多是从42%掉到33%,现有数据看肯定是多多的生产成本更低,当然这里面有没有低价碳酸锂的影响不好确定,看看三季度基本就能确定了~三季度出来也就能验证董秘说的生产成本低3-4万是否成立了
如果这个赛道选一个标的肯定是选多多,而不是天际的~
多氟多与天际的主要客户都是比亚迪,都是签的长单。所以价格上应该是一样的,如果多氟多品质好,价格可以高点吧。综上所述,价格一样,毛利率一样,那成本肯定是一样的。多氟多说一直用低价碳酸锂,天际没说,要是天际用正常价格的电池级碳酸锂,岂不是天际的制造成本反而比多氟多低了2-3万。想一想哪里出了问题?是不是多氟多吹牛了!
你也得参考净利率啊~做账方式不同,有的会把生产成本做到费用里,有的会直接算到原料成本里,,天际25%费用,多多是8%-10%的费用。
唯一不清晰的是这里碳酸锂成本俩人到底是不是一样。
所以我说看三季度就能知道了,董秘说这个低3-4万的生产成本到底对不对了
理论上你说的没错,但从财务数据上看,多氟多与天际成本基本差不多。从二季度净利润上看,多氟多成本优势小于5000元,而且没有考虑多氟多用低价碳酸锂的影响。
其实这些磷化工,氟化工最肥的那一波早就过去了,基金就是赚的预期差的钱,散户们还算不明白的时候一波干上去一波,等散户都算明白利润率,算明白产能时候,就是鱼尾行情了,真低个3-4万又怎么样,也早就在机构预期内。
包括你算的兴发,其实也类似