捧得高,摔得狠。IGG价格面临40%-50%的下跌空間!

报告作者:市场管道工     
相关股票:$IGGInc(08002)$ $乐逗游戏(DSKY)$ $斯凯(MOBI)$ $云游控股(00484)$ $博雅互动(00434)$ $King.com(KING)$

捧得高,摔得狠。基本面疲软,两大游戏衰落,未來主打游戏毫无踪影。 一旦当下炒作降温,   IGG(8002.HK)股票价格会面临40%-50%的下跌空間!

IGG在升级到主板上市消息的推动下,股票价格在三月份爆涨了170%。其实到主板上市改变不了公司面临的严峻局面,更不会对公司真实价值有任何拉升。

IGG的两大游戏 (城堡争霸,領主之战),占IGG总营收的75%,但近期收入都在下降。

于2015年4月10日,一些美国消费者对IGG的美国公司天空联盟LLC提出集体诉讼(见美国案例 1:15-CV-0476)。诉讼指责IGG的游戏城堡争霸涉嫌违法经营彩票和抽奖活动。 IGG从未披露此集体诉讼。如城堡争霸被迫停止在美国的业务,IGG收入的主要部分将有严重委缩的风险。

投资者误以为IGG是一家国內手机游戏公司,但是IGG 98%的销售都在海外。 IGG的估值应与国际手游公司靠齐,而不该跟国內手游公司相比。

新推出的游戏和现有游戏未能带动增长和达到市场增长预期。 IGG将难以达到2015年二季度(2Q15)的销售预期. 公司完全有可能下调2015全年销售预期。

IGG 公司基本面正在恶化,一旦“热钱”撤离,股票价格有40%到50%的下降空间。

麦格理分析师估計,IGG花在获取新用户成本同比上升100%,这意味着越来越严酷的竞争环境。

实质上各家投行給IGG的评级为“卖出”. 平均目标股价为3.61美元,低于当前股价40%!

IGG的管理团队极其分散,遍布世界各地,让人质疑管理战略和团队经营的能力:COO許元和首席技术官張竑住在旧金山,CFO沈潔蕾位于香港和首席执行官蔡宗建住在福建省。

对IGG來說消息炒作已不是一个新的现象:在2014年1月7日,公司首席运营官許元对媒体发表了一些前瞻性和误导性的预测,导致股价增长了60%。一天后, 公司再发公告澄清许之言论为他个人意見和猜测。
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全部讨论

大非哥2015-08-20 17:44

云游控股,就剩净现金了

ivan352015-07-11 00:19

igg两天涨了40%

ivan352015-07-11 00:19

这两天股价都涨了40%!不要黑人!

SeekValue2015-07-02 21:00

哦,排名好高啊