大家好，又是忙碌的一天！
收盘抽空翻了几眼，发现周期股大面积跌停了，连带着前几天走强的电力相关板块和周期靠后的航运船舶也都跌了。
雪球上有同学问我，很多有经验的人都说电力股行情历来都很短暂，问我怎么看？
其实这些有经验的人，应该经验不超过十五年，因为上一次电力股的大行情，要追溯到十五年以前。最近十五年，电力股行情确实都很短暂，甚至可以说压根就没有过正经的行情。。。
我在8月15日文章《再谈新老基建：哪个环节最有预期差？》说过：
“上一轮周期股大行情要追溯到2010年以前，现在基金公司掌握资金的那些年轻的基金经理们，一大半都没见识过真正的周期股行情。”
“这就像老人跟00后的孩子讲过去的饥荒，吃不饱饭，孩子们只会当故事听，没人当真。”
现在再看我那个时候说的话，是不是觉得很有道理？
与周期股相比，电力股沉寂的时间更久，见识过电力股大行情的基金经理就更少了。
所以我才会把9月8日说电力股的文章起名为《万年不涨的板块井喷了！产业趋势呼啸而至！》。
可要知道的是，十五年前，电力与钢铁石化并称为“五朵金花”，之所以这么称呼，就是因为这五个板块是当时行情最大最持久也是最被机构追捧的方向，地位堪比近两年的锂电光伏。
为什么电力股会沉寂那么久？
因为当年四万亿之后，电力投资严重过剩，经济又开始减速，电力行业的供给持续大于需求，于是开始了漫长的产能出清过程。
这么多年，电力企业没有再搞过大规模的电力投资，没有电力投资，电力相关行业就没有订单，再加上电价迟迟不涨，整个行业自然就不景气。
现在电之所以如此紧张，除了碳中和的原因，也和多年来持续压制供给、产能出清有关。
周期行业之所以突然变得景气，就是因为之前连续多年产能出清，又赶上碳中和限产，供给严重不足所致。
可以说，电力相关行业和周期股的逻辑非常相似。
所以，当9月份电价形成上涨预期时，机构心中的逻辑开始理顺，于是，电力股行情开始启动了。
正因为以上这些对比分析，让我依稀感觉，电力股当前的位置和我8月份说周期股时很像，二者有很多相似之处。
只是直观感觉哈，不一定准的。
如果上述逻辑成立，我理解，电力相关行业的轮动顺序大致应该是这样的：
1、眼下能耗双控政策正在推进，利好新能源运营商。
我之前说过，电力企业是最大的新能源运营商，此外也包括很多风电企业。所以我们看到，与电相关的板块当中，风电股和电力股是启动最早、涨得最凶的两个分支。
2、在此期间，电价预期上涨，电力企业也受益。
3、电价上涨让电企有了钱，之后要开始搞电力投资了，于是电气设备企业订单增加，开始受益。
4、电力投资的重要一项就是电网改造，我之前跟大家多次说过，电网改造不止让电气设备企业受益，上游材料铜铝和橡胶也会受益。
后面我们自己会按照这个行业轮动顺序进行跟踪，制定策略。如果有什么变化，也争取上来和大家说一声。
我是一谈，文章没聊到的地方，咱们留言区接着聊！