买我大保利吧，低估安全之类不必赘述……董事长宋广菊，1960年生，女性。

阳光城：理由很简单，你已经踩雷了双城之一，那就把另一只城也笑纳吧。

连新城都出问题，真不知道该选什么了，港股拿了点粤港澳题材的时代控股，奥园。

地产里也就万科，至少万科谁出事不会影响经营，其他地产公司中国企没活力没效率，民企中董事长都劣迹斑斑

如果非得选地产，就选$浙江龙盛(SH600352)$ 吧，它里面有地产

保利地产，增速快，央企，这两年势头猛，估值低，价格也低，值得你拥有@老柏树也有春天

老柏，咱踏实的买中国平安吧。名字起得好，马总人又好，妥妥的不用担心

$旭辉控股集团(00884)$ 这个真不是自卖自夸。下半年如果跌了我可以把这100块翻倍退给你的。我自己也是新城雷后把新城出来的资金一大部分转到旭辉了。
理由如下：
（1）上市以来销售规模：2012-2019从75亿到2000亿+，7年增长28倍+，年复合增速60%+；2019年可售货值3500亿，目标1900亿，只需要完成54%去化率即可完成目标，而在一片惨的的2018年旭辉的去化率也是65%+，所以1900亿的目标显然非常保守，即使今年按照去年的去化率65%，可完成销售额2300亿左右，按60%去化率可2100亿。同比2018年的1520亿增长50%左右概率较大。

利润率：一直稳定在12%左右核心净利润率：2018年核心净利润率13.1%

（2）权益比：旭辉相比中国恒大等逆周期上杠杆扩张不同的是，财务杠杆一直很谨慎，净负债率一直在45-70%内，70%作为绝对红线。旭辉采用的是经营杠杆，即通过合作开发，降低拿地权益，实现规模快速扩张。土储权益从90%降到2017年最低50%左右。而随着公司规模的扩大，抗风险能力的增加，公司从2018Q4开始加大拿地权益，2019Q1拿地权益增加至87%，这些压制旭辉估值的因素随着今后权益的稳固提升以及旭辉一向的稳健财务表现，加上可持续，可预见的实际销售增长，将会逐渐提升旭辉的估值，受到资本市场青睐。

（3）融资成本：得益于旭辉的稳健财务表现，和业内较低的净负债水平，旭辉的融资成本在民营地产公司里是相对非常低的。从上市之初的10%+综合融资成本逐年降低到5.5%左右（2018年在资金环境趋紧的大环境下，提升到5.8%，但依然非常优秀）。公司在2018年发行的美元优先票据融资利率仅为6.8%左右，同期恒大的美元债利率接近13%；

（4）债务结构：旭辉从2014后即不再使用信托等高利率融资渠道，长债置换短债，低利率债置换高利率债，一年内的短期负债仅占总债务的17%，在手现金433亿，3倍于短期有息负债，在内房内无出其右。加上5.5%左右的综合融资成本，财务相当稳健。标普等国外主流评级机构纷纷上调评级到稳定级，国内中诚信评级AAA

(5)估值：当前2018静态市盈率仅6.5倍，2019动态市盈率在4.5内，2020预期市盈率在3倍左右，根据2019年预期实际完成销售额对应的前瞻PE在2.5倍左右。对应销售复合增速60%+，今年依然可以保证40-50%销售增长，实际权益开始提升的财务稳健，低融资成本低杠杆的优秀内房企业，空间很大。

（6）管理层：林氏三兄弟，年富力强，还有20年的黄金工作时间，兄弟团结。创始人一直在股价低估时大力增持，最近的一笔大手笔增持在2018年，增持了1亿多港币，平均成本在6元港币左右，比目前股价尚高出16%以上。大哥林中为旭辉创始人，被业内称为周期高手，对于地产周期判断精准，2018年Q4-2019Q1逆势上杠杆把握窗口期拿地，净负债在窗口期由2017的50%左右提升68%左右，低溢价拿了大量土地，把握住难得的拿地窗口期，同时拿地权益由最低的2017年的45%提升到2019Q1的87%

总结：旭辉是进可攻，退可守的财务稳健，高增长，安全的，低估的内房股，在2019年内房普遍上涨了50%-100%的一堆内房里，稍显低调，今年仅上涨了23%, 稍显内敛。然而，酒香不怕巷子深，虽然雪球关注旭辉的人数寥寥（仅7000人），和当红偶像派15万+关注者不可同日而语。有句话叫今日对我爱理不理，将来让你高攀不起（哈哈），开个玩笑了。资本市场终有发现旭辉的一天。
以上是两个月前分析，有些图标数据无法在评论里贴过来，详见链接如下
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阳光城— 从17年开始企业有质的飞跃。公司治理结构先进，企业目标长远，实际控制人愿景大，管理层逐步发力。量变到质变，就是这一两年。赶紧上车

当然是万科，净负债率低，业绩稳定增长，A股公司治理的典范之一，即便最后只剩下几家地产公司，万科必然笑到最后