07-09 11:07
美思蒂克增长不错的,能对冲一部分。御泥坊是个黑洞,一切皆有可能。
我觉得二季度七八千万的扣非最多了,我和你的分歧主要是在代理这块,我觉得代理这块强生变动的影响会比你预估的要高(当然代理也有新的增量补上来,但是现在消费降级,国际品牌化妆品也受到冲击,所以新的增量和消费降级算中和了)。
$水羊股份(SZ300740)$
为了保持神棍本棍的招牌,还是腆着脸猜一下二季度业绩。
去年二季度扣非单季 1.1,按照代理 40%,自营 60%,进行估算。今年强生业务下滑,我估计减少 30% 利润,那么代理差不多能贡献 1.1 亿×0.4×0.7= 3000 万
自营这块伊菲丹还是有约 50% 增长,但是代言费的...
美思蒂克增长不错的,能对冲一部分。御泥坊是个黑洞,一切皆有可能。